1 Анализ и диагностика финансово- хозяйственной деятельности предприятия Тема 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Пшеничная Е.А., ст.преподаватель кафедра Менеджмента институт Права и управления

2 Анализ и диагностика финансово- хозяйственной деятельности предприятия Тема 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.1. Основные задачи анализа экономических результатов 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия 5.4. Анализ прибыли предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности

3 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.1. Основные задачи анализа экономических результатов: 1)Понятие экономической состоятельности предприятия. 2)Определение состава доходов и расходов предприятия. 3)Оценка динамики показателей прибыли; выявление и измерение действия различных факторов на прибыль;

4 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.1. Основные задачи анализа экономических результатов Оценка возможных резервов роста прибыли на основе оптимизации объемов производства и издержек; Анализ динамики показателей рентабельности; определение факторов, влияющих на рентабельность Оценка резервов роста рентабельности предприятия

5 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия Экономическая состоятельность предприятия – важная составляющая в оценке потенциала предприятия, его конкурентоспособности. Экономическая состоятельность характеризует устойчивое положение предприятия, его способность работать прибыльно.

6 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Виды состоятельности Характеристика видов состоятельности ЭкономическаяЭффективность, конкурентоспособность ПроизводственнаяТехническая, технологическая, организационная состоятельность ИнвестиционнаяИнвестиционный потенциал Виды состоятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия

7 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Виды состоятельности Характеристика видов состоятельности ФинансоваяПлатежеспособность, финансовая устойчивость КоммерческаяСкорость оборачиваемости активов СоциальнаяСоциальная стабильность коллектива ЭкологическаяУровень охраны окружающей среды Виды состоятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия

8 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия Условия экономической состоятельности предприятия: Ресурсное обеспечение. Уровень технического состояния. Организация труда и производства.

9 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия Важным экономическим результатом финансово-хозяйственной деятельности предприятия является рыночная стоимость его имущественного комплекса. Имущественный комплекс – имущество, находящееся на балансе предприятия в данном периоде.

10 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.2. Понятие экономической состоятельности предприятия Факторы, определяющие рыночную стоимость имущественного комплекса: отраслевая принадлежность; территориальное расположение; деловая репутация, торговая марка; стоимость основных фондов; стоимость товарно-материальных запасов; стоимость нематериальных активов.

11 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия Доходами организации признается увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и (или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала этой организации, за исключением вкладов участников (собственников имущества).

12 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия В зависимости от вида деятельности и условий получения доходы организации классифицируются на доходы от обычных видов деятельности (регулярные, систематические) и прочие поступления (нерегулярные, несистематические)

13 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия Общие доходы предприятия – сумма доходов от обычной деятельности, операционных и внереализационных доходов. Перечень доходов организации регламентируется Положением по бухгалтерскому учету «Доходы организации»

14 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия Прибыль предприятия характеризует экономический эффект, полученный в результате его деятельности. По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы данного предприятия.

15 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.3. Характеристика финансовых результатов предприятия Конечный финансовый результат деятельности фирмы - это прибыль (убыток) до налогообложения, представляющая собой алгебраическую сумму доходов от продаж, операционных доходов (расходов); сальдо доходов и расходов от прочих внереализационных операций.

16 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.4. Анализ прибыли предприятия Анализ прибыли предприятия включает: 1)оценку изменений по каждому показателю за период («горизонтальный анализ» показателей); 2)оценку структуры показателей прибыли и изменений их структуры («вертикальный анализ» показателей);

17 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.4. Анализ прибыли предприятия 3)изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов («трендовый анализ» показателей); 4)выявление факторов и причин изменения показателей прибыли и их количественную оценку.

18 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.4. Анализ прибыли предприятия Факторы, влияющие на прибыль от продаж: 1)Изменение выручки от продаж (под влиянием цены и количества товаров); 2)Изменение себестоимости товаров (услуг); 3)Изменение коммерческих и управленческих расходов; 4)Структурные сдвиги в составе продукции (услуг)

19 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, снабженческой, предпринимательской, инвестиционной)

20 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты деятельности, т.к. их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

21 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности Анализ показателей рентабельности заключается в сравнении их значений с базисными величинами, в изучении их динамики за ряд периодов. В качестве базы можно использовать показатели рентабельности наиболее успешных конкурентов, среднеотраслевые и средние общеэкономические данные.

22 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности ПоказательСпособ расчета Рентабельность продукции Прибыль от продаж / Полная себестоимость продукции Рентабельность производства Прибыль от продаж / (Средняя величина ОФ + средняя величина ОС) Рентабельность продаж Прибыль от продаж / Выручка от реализации продукции (услуг) Расчет показателей рентабельности

23 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия 5.5. Анализ показателей рентабельности ПоказательСпособ расчета Рентабельность активов Прибыль до налогообложения (чистая) / Средняя стоимость имущества (валюта баланса) Рентабельность собственного капитала Прибыль до налогообложения (чистая) / Средняя стоимость собственного капитала Рентабельность перманентного капитала Прибыль до налогообложения (чистая) / Средняя стоимость долгосрочного капитала Расчет показателей рентабельности

24 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Контрольные вопросы: 1.Что относится к экономическим результатам предприятия? 2.Какие показатели прибыли вы знаете? 3.Укажите последовательность проведения анализа прибыли предприятия 4.Какие факторы влияют на изменение прибыли и рентабельности?

25 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Основная литература: 1.Бариленко В.И. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие. – М.:КНОРУС, с. 2.Васильева Л.С., Петровская М.В. Финансовый анализ – М.: КНОРУС, – 816с. 3.Вахрушина М.А., Пласкова Н.С., Басалаева Е.В. Анализ финансовой отчетности. – М.: Вузовский учебник, – 367с 4.Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый анализ - М.: КНОРУС, с

26 5. Анализ экономических результатов деятельности предприятия Дополнительная литература: 1.Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: ИНФРА-М, с 2.Гиляровская Л.Т., Ендовицкая А.В. Анализ и оценка финансовой устойчивости. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, – 160с. 3. Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для вузов. - М.:КНОРУС, – 320с. 4.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия - М.:, ИНФРА-М, с.