Уважаемые студенты, вашему вниманию предлагается разработка темы «Статистика финансов»

Тема 10. СТАТИСТИКА ФИНАНСОВ Предмет, методология и задачи статистики финансов

Предмет статистики финансов – это финансовые (производственные) отношения, качественная определенность которых характеризуется с помощью качественной меры, проявляющейся в конкретных условиях места и времени

Основной метод статистики – это статистическое наблюдение за финансовыми процессами. Именно он отличает в первую очередь статистику от финансово- экономических математических расчетов

Методология исследования финансовых процессов включает : Наблюдение (сбор данных) Наблюдение (сбор данных) Сводку, группировку (классификацию) Сводку, группировку (классификацию) Анализ (обобщение статистического материала на основе средних, индексных, выборочных методов; метода рядов динамики; корреляционного и корреляционно- регрессионного анализа) Анализ (обобщение статистического материала на основе средних, индексных, выборочных методов; метода рядов динамики; корреляционного и корреляционно- регрессионного анализа) Прогноз финансовых показателей Прогноз финансовых показателей

К основным задачам статистики относятся: 1. Переход статистики на международную систему учета и статистики 2. Разработка системы национального счетоводства и реформирования статистического наблюдения 3. Интеграция и гармонизация в международную идею

Первый этап реформирования российской статистики – переход России на принятую в международной практике систему учета и статистики в соответствии с требованиями рыночной экономики

В результате этого: 1) определился состав статистических показателей, отражающий различные аспекты экономики 2) созданы основы единого государственного регистра предприятий и организаций, единой системы классификации и кодирования технико- экономической и социальной информации

3) сформулированы основные социальные показатели, характеризующие занятость, рынок труда, уровень жизни, социальную защиту населения и др. 3) сформулированы основные социальные показатели, характеризующие занятость, рынок труда, уровень жизни, социальную защиту населения и др. 4)сформированы укрупненные экономические счета макроэкономических показателей в области цен, финансов и денежного обращения, промышленного производства, потребительского рынка и др.

В информационном массиве СНС первичные данные о финансово- экономической деятельности хозяйствующих субъектов занимают особое место

В настоящее время (с начала 1998 г.) существует статистическая отчетность, включающая четыре унифицированные формы для всех юридических лиц: П1 – сведения о производстве и отгрузке товаров и услуг П1 – сведения о производстве и отгрузке товаров и услуг П2 – сведения об инвестициях П2 – сведения об инвестициях П3 – сведения о финансовом состоянии организации П3 – сведения о финансовом состоянии организации П4 – сведения о численности, заработной плате и движении работников П4 – сведения о численности, заработной плате и движении работников

По данным формам средние и крупные предприятия отчитываются ежемесячно, а малые – только за год (кроме П4, по которой расчеты ведутся также ежемесячно). Форма отчетности П4 «Показатели финансового состояния и расчетов» заполняется всеми юридическими лицами, зарегистрированными в Едином реестре предприятий и организаций. Раздел 1 содержит сведения о финансовом состоянии организации, раздел 2 – оборотные активы, раздел 3 – сведения о состоянии расчетов с предприятиями России и зарубежных стран

Прибыль (убыток) по состоянию на конец отчетного года – финансовый результат, выявленный на основе бухгалтерского учета всех финансовых операций предприятий. Показатель представляет собой сумму прибыли (убытка) от реализации продукции, работ, услуг, основных средств, иного имущества предприятия и чистых доходов от внереализационных операций. Данные по прибыли в статистике приводятся в фактически действующих ценах по структуре и методологии соответствующих лет

Рентабельность продукции рассчитывается как отношение между величиной прибыли от реализации продукции и затратами на производство и реализацию продукции. Рентабельность активов – это соотношение прибыли и средней стоимости активов предприятия

Оборотные средства предприятия – это авансированная в денежной форме стоимость, принимающая в процессе оборота средств форму оборотного капитала и фондов обращения, необходимую для поддержания непрерывного кругооборота, и возвращающаяся в исходную форму после его завершения Оборотные средства предприятия – это авансированная в денежной форме стоимость, принимающая в процессе оборота средств форму оборотного капитала и фондов обращения, необходимую для поддержания непрерывного кругооборота, и возвращающаяся в исходную форму после его завершения

В оборотный производственный капитал входят предметы труда (сырье, топливо, запасные части, тара и т. д.) и средства труда - малоценные и быстроизнашивающиеся предметы МБП В оборотный производственный капитал входят предметы труда (сырье, топливо, запасные части, тара и т. д.) и средства труда - малоценные и быстроизнашивающиеся предметы МБП В оборотный капитал включаются незавершенное производство, полуфабрикаты собственного изготовления и расходы будущих периодов В оборотный капитал включаются незавершенное производство, полуфабрикаты собственного изготовления и расходы будущих периодов

В фонды обращения входят готовая продукция и товары отгруженные, средства в расчетах и денежные средства на счетах. Оборачиваемость оборотных средств рассчитывается как соотношение средней стоимости оборотных средств и затрат на производство реализуемой продукции, умноженное на число дней в периоде. Денежные поступления предприятий включают всю сумму денежных средств, поступающих за реализацию продукции, выполненные работы, оказание услуг на предприятии

Кредиторская задолженность – задолженность по расчетам с кредиторами за товары, работы, услуги, в том числе задолженность поставщикам и подрядчикам за поступившие материальные ценности, задолженность по выданным векселям, дочерним предприятиям, рабочим и служащим по оплате труда, в бюджет и во внебюджетные фонды, по полученным авансам, включая сумму полученных авансов по предстоящим платежам

Дебиторская задолженность – это задолженность по расчетам с дебиторами за товары, работы и услуги, по векселям получателей, с дочерними предприятиями, с бюджетом, с персоналом по прочим операциям (включая задолженность работников предприятия по предоставленным им ссудам и займам за счет средств этого предприятия или банковского кредита), с прочими дебиторами (задолженность подотчетных лиц, авансы, выданные поставщикам и подрядчикам с учетом сумм, уплаченных другим предприятиям, авансов по предстоящим расчетам)

Просроченная задолженность – задолженность, не погашенная в сроки, установленные договором

Финансовые вложения – долгосрочные и краткосрочные инвестиции предприятий в ценные бумаги других предприятий, в уставные фонды других предприятий, созданных на территории страны, процентные облигации государственных и местных займов, капитал за рубежом, а также предоставленные другим предприятиям займы

Финансовая устойчивость предприятия характеризуется состоянием финансовых ресурсов, обеспечивающих бесперебойный, расширенный процесс производства и реализацию продукции на основе роста прибыли

К основным показателям финансовой устойчивости предприятия относятся : Коэффициент автономии, характеризующий долю собственных средств в общей величине имеющихся средств на предприятии. Он определяет степень независимости от кредитов Коэффициент автономии, характеризующий долю собственных средств в общей величине имеющихся средств на предприятии. Он определяет степень независимости от кредитов Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, который рассчитывается как отношение собственных оборотных средств к фактической стоимости всех оборотных средств, находящихся в наличии у предприятия Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, который рассчитывается как отношение собственных оборотных средств к фактической стоимости всех оборотных средств, находящихся в наличии у предприятия

Платежеспособность, характеризующая возможность предприятия своевременно расплачиваться по своим обязательствам. Одним из показателей платежеспособности является коэффициент текущей ликвидности, который рассчитывается как отношение фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств к наиболее срочным обязательствам предприятия в виде краткосрочных кредитов и займов, кредиторской задолженности Платежеспособность, характеризующая возможность предприятия своевременно расплачиваться по своим обязательствам. Одним из показателей платежеспособности является коэффициент текущей ликвидности, который рассчитывается как отношение фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств к наиболее срочным обязательствам предприятия в виде краткосрочных кредитов и займов, кредиторской задолженности

В статистической отчетности используются следующие классификаторы международного стандарта: ОКУД – Общероссийский классификатор управленческой документации ОКУД – Общероссийский классификатор управленческой документации ОКПО – Общероссийский классификатор предприятий и организаций ОКПО – Общероссийский классификатор предприятий и организаций ОКДП – Общероссийский классификатор видов экономической деятельности, продукции и услуг ОКДП – Общероссийский классификатор видов экономической деятельности, продукции и услуг ОКВЭД – Общероссийский классификатор видов экономической деятельности ОКВЭД – Общероссийский классификатор видов экономической деятельности

Статистическая информация, получаемая в результате наблюдения, необходима для: -предоставления органам государственного управления -обеспечения информацией руководителей предприятий, фирм, компаний -информирования общественности об основных тенденциях развития

Задачи статистики скоррелированны с политическим устройством общества. Организация статистики финансов требует решения следующих задач: технического сбора данных технического сбора данных концептуальные задачи концептуальные задачи задачи методологического характера задачи методологического характера

Основные статистические термины, используемые в статистике финансов

Институциональные единицы – хозяйствующие субъекты, которые могут от своего имени владеть активами, принимать обязательства, осуществлять экономическую деятельность и операции с другими единицами. Ими могут быть юридические и физические лица (или группы физических лиц в виде домашних хозяйств)

Сектора национальной экономики: Нефинансовые предприятия Нефинансовые предприятия Финансовые учреждения Финансовые учреждения Государственные учреждения Государственные учреждения Некоммерческие организации, обслуживающие домашние хозяйства Некоммерческие организации, обслуживающие домашние хозяйства Домашние хозяйства Домашние хозяйства Остальной мир Остальной мир

Сектор представляет собой совокупность институциональных единиц, т. е. хозяйствующих единиц (хозяйствующих субъектов), которые имеют сходные цели, функции и источники финансирования, обусловливающих их сходное экономическое поведение

К сектору «Финансовые учреждения» относятся резидентные финансовые корпорации и квазикорпорации, занятые финансовым посредничеством и другими связанными с ним финансовыми услугами на коммерческой основе. Их ресурсы формируются за счет принятых обязательств и полученных процентов, страховых премий и комиссионных

Отрасль определяется как совокупность заведений, т. е. предприятий, расположенных в одном месте, занятых одним видом производственной деятельности или в которых на долю основной деятельности приходится большая часть выпуска

Заведение не является институциональной единицей, способной владеть активами самостоятельно, получать или использовать доходы, принимать обязательства, заключать договоры и т. д.

Отрасль «Финансы, кредит, страхование, пенсионное обеспечение» включает банковскую деятельность, страхование, пенсионное обеспечение, финансово- посредническую деятельность

Банковская деятельность охватывает услуги ЦБ РФ и его учреждений, коммерческих банков, сберегательных банков и прочих финансово-кредитных организаций (корпораций, фондов, инвестиционных фирм, включая инновационные и осуществляющие финансовый лизинг)

К источникам статистической финансовой информации относятся: данные государственной статистической отчетности данные государственной статистической отчетности данные ведомственной отчетности Министерства финансов РФ, Центрального банка РФ, Государственной налоговой службы РФ данные ведомственной отчетности Министерства финансов РФ, Центрального банка РФ, Государственной налоговой службы РФ

10.2. Статистика государственных финансов

Государственные финансы – сфера финансовой системы страны

Статистика государственных финансов ведет учет доходов и расходов сектора государственного управления. В этот сектор входят единицы, деятельность которых связана с выполнением государством функции управления

Информационная база статистики государственных финансов сформирована на основе: предоставленных Министерством финансов РФ отчетов по исполнению консолидированного, федерального, территориальных бюджетов предоставленных Министерством финансов РФ отчетов по исполнению консолидированного, федерального, территориальных бюджетов данных налоговой статистики данных налоговой статистики отчетов внебюджетных фондов отчетов внебюджетных фондов

Для составления отчетов об использовании бюджетов разных уровней (местных, федерального, консолидированного) начиная с 1995 г. используется единая классификация доходов бюджета и единая функциональная классификация расходов бюджета в соответствии с новой бюджетной классификацией, утвержденной Министерством финансов РФ

Задача статистики государственных финансов состоит в разработке показателей, характеризующих бюджетный процесс на каждой временной стадии: составления составления рассмотрения рассмотрения утверждения утверждения использования использования

Бюджетная классификация является методологическим документом, отражающим порядок составления и использования бюджетов. Она включает статьи доходов (налоговые и неналоговые) и расходов

По классификации Международного валютного фонда выделяют: доходы и полученные официальные трансферты доходы и полученные официальные трансферты расходы и кредитование за вычетом погашения расходы и кредитование за вычетом погашения операции финансирования бюджетного дефицита операции финансирования бюджетного дефицита государственный долг государственный долг

В бюджетном процессе предполагается хозяйственная операция (наличие двух сторон – участников операции). Отсюда создание двух потоков: один – к участнику операций (поступления), а другой – от участника (платежа). Поступления увеличивают финансовые активы государства, а платежи уменьшают их

Государственный бюджет – основной общегосударственный фонд формирования и использования средств, который определяет экономическую, социальную, политическую стороны общественной жизни

Доходы включают обязательные безвозвратные платежи, которые поступают в бюджет и делятся на: текущие (налоговые и неналоговые) текущие (налоговые и неналоговые) капитальные капитальные

К капитальным относятся доходы от продажи основного капитала, государственных запасов и резервов, земли, а также целевые перечисления на строительство зданий и сооружений для бюджетных организаций и учреждений, на покупку оборудования

Расходы включают все невозвратные платежи, независимо от того, являются ли они возмездными (в обмен на что- то) или безвозмездными и для каких целей осуществляются (текущих или капитальных). Возвратные исходящие потоки классифицируются как финансирование

Бюджетный дефицит – это превышение расходов бюджета над его доходами Бюджетный профицит – это превышение доходов над его расходами

Годовой бюджет составляется на один финансовый год, который соответствует календарному году и длится с 1 января по 31 декабря

В действующем международном стандарте по статистике государственных финансов статистика государственного бюджета осуществляется на кассовой основе, в СНС – на основе начисления сумм

10.3. Статистика денежного обращения и кредита

Обязательным условием существования финансов являются деньги. Предметом изучения статистики денежного обращения является количественная характеристика массовых явлений в сфере денежного обращения

К задачам статистики денежного обращения относятся: Определение объема денежной массы Определение объема денежной массы Определение структуры денежной массы Определение структуры денежной массы Определение динамики денежной массы Определение динамики денежной массы Оценка факторов, влияющих на обесценивание денег Оценка факторов, влияющих на обесценивание денег

Денежное обращение – движение денег во внутреннем обороте в наличной и безналичной формах в процессе обращения товаров, оказания услуг и совершения различных платежей. Денежные отношения в процессе общественного развития изменяются. Для их характеристики статистика разрабатывает систему показателей

Деньги выступают как: мера стоимости мера стоимости средство обращения средство обращения средство платежа средство платежа средство накопления и сбережения средство накопления и сбережения мировые деньги мировые деньги

Эти функции денег определяют систему показателей денежного обращения

Денежная масса – совокупность денежных средств в валюте РФ, предназначенных для оплаты товаров, работ и услуг, а также для целей накопления нефинансовыми предприятиями, организациями и населением – резидентами РФ

По составу денежная масса как денежный агрегат М2 включает совокупность наличных и безналичных денежных средств физических и юридических лиц, обслуживающих хозяйственный оборот на территории РФ

Денежные агрегаты как составные части совокупной денежной массы, или ее структуру, рассмотрим на примере статистических данных на 1 января 1992 и 1994 гг. где М0 – наличные деньги в обращении

Денежная масса М2 РФ, млрд руб. ДатаВсего в том числе Базисный темп прироста денежной массы к 1.1.9, % наличные деньги M0 безналич- ные средства ,23 794,89 698,3 0, ,73 278,38 833,4-10, ,03 522,59 638,5 -2, ,03 506,69 798,5-1, ,53 485, ,9 1, ,73 566, ,0 2,8

М1 = М0 + Депозиты населения и предприятий в коммерческих банках + Депозиты населения в сбербанках + Средства на расчетных текущих и специальных счетах предприятий, граждан, местных бюджетов + Средства госстраха; М2 = М1 + Срочные вклады в сбербанках; М3 = М2 + Сертификаты и облигации государственного займа

Представление о денежном обращении в стране дают основные показатели, включающие денежный агрегат М2 (денежная масса) и денежный агрегат М0 (наличные деньги в обращении) в абсолютном и относительном выражении. Для более глубокого понимания этих показателей следует самостоятельно определить удельный вес наличных денег в общем объеме денежной массы

Денежная эмиссия представляет собой разницу между кассовым расходом и приходом банков, включая данные по кассовому расходу и приходу центрального хранилища, управления полевых учреждений и центрального операционного управления

Она рассчитывается ЦБ РФ ежемесячно на основе данных о кассовых оборотах по банковской системе

В статистике изучается показатель (коэффициент), характеризующий увеличение денежной массы в обороте в результате роста банковских результатов, – денежный мультипликатор. Денежный мультипликатор – отношение денежной массы к денежной базе:

где М2 – денежная масса в обращении Н – денежная база С – наличные деньги D – депозиты R – обязательные резервы коммерческих банков

Денежная база включает наличные деньги, выпущенные ЦБ РФ (без учета наличности в хранилищах ЦБ России), и обязательные резервы кредитных организаций в ЦБ РФ

Скорость обращения денежной базы – это отношение объема ВВП к средней денежной массе (за год)

В состав задач статистики денежного обращения входит изучение купюрности денежной массы: где К – достоинство купюр; f – соответствующее число купюр

Агрегат «Деньги» представляет собой все денежные средства в экономике страны, которые могут быть использованы как средства платежа:

Агрегат «Квази-деньги» представляет собой ликвидные депозиты денежной системы, которые используются как средства платежа и обычно имеют меньшую скорость обращения, чем агрегат «Деньги»

Агрегат «Квази-деньги» включает срочные депозиты в валюте РФ и депозиты в иностранной валюте. Совокупность агрегатов «Деньги» и «Квази-деньги» формирует агрегат «Широкие деньги» (по методологии денежного обзора)

10.4. Статистика кредита

Кредит представляет собой систему экономических отношений по мобилизации временно свободных в экономике денежных средств и использованию их на нужды воспроизводства. Кредитные отношения – это денежные отношения, связанные с предоставлением и возвратом ссуд

Деньги как средство платежа присутствуют везде, где имеется кредит. Кроме того, кредит – средство перераспределения денежного капитала между отраслями экономики и регионами страны

Кредит финансовых ресурсов одним субъектом другому осуществляется на основе принципов возвратности, срочности, возмездности (платности), обеспеченности ссуд и целевого использования. Основой для кредитной статистики являются бухгалтерские записи банков

Основные задачи статистики кредита: Характеристика кредитной политики Характеристика кредитной политики Статистическое изучение форм кредита Статистическое изучение форм кредита Изучение ссудного процента Изучение ссудного процента

Система статистических кредитных показателей классифицируется по следующим критериям: 1) по функциям кредита: распределение на возвратной основе денежных средств (распределительная функция) распределение на возвратной основе денежных средств (распределительная функция) создание кредитных средств обращения и замещения наличных денег (эмиссионная функция) создание кредитных средств обращения и замещения наличных денег (эмиссионная функция) осуществление контроля за эффективностью деятельности экономических субъектов (контрольная функция) осуществление контроля за эффективностью деятельности экономических субъектов (контрольная функция)

2) по формам кредита: банковский банковский коммерческий коммерческий заимствование государством заимствование государством потребительский потребительский межбанковский межбанковский межхозяйственный межхозяйственный международный международный

К показателям статистики банковского кредита относятся: общий размер кредитования банками отраслей экономики и населения с выделением долгосрочного и краткосрочного кредитования общий размер кредитования банками отраслей экономики и населения с выделением долгосрочного и краткосрочного кредитования доля краткосрочных и долгосрочных кредитов в общей сумме кредитных вложений доля краткосрочных и долгосрочных кредитов в общей сумме кредитных вложений просроченные задолженности промышленных предприятий и хозяйственных организаций по ссудам банков просроченные задолженности промышленных предприятий и хозяйственных организаций по ссудам банков процент за кредит и ставка рефинансирования процент за кредит и ставка рефинансирования

Статистика кредита занимается анализом эффективности использования ссуд, которые характеризуются оборачиваемостью

Уровень оборачиваемости кредита измеряется двумя показателями: длительностью пользования кредитом длительностью пользования кредитом количеством оборотов, совершенных кредитом за период n количеством оборотов, совершенных кредитом за период n

Длительность пользования краткосрочным кредитом определяется по формуле Где К – средние остатки кредита О пог – оборот кредита по погашению Д – число календарных дней в периоде

Количество оборотов кредита рассчитывается как:

В анализе кредита используются индексные методы: 1)индекс среднего времени погашения кредита (переменного состава): 2) индекс времени погашения кредита (постоянного состава): 3) индекс структурных сдвигов :.

Различают внутреннее заимствование государством и заимствование государством у институциональных единиц сектора остального мира. Система показателей заимствования государством характеризует их объем, структуру, динамику, классификацию займов, а также служит основой принятия решений в области управления государственным долгом

Эффективность государственного кредитования отражается формулой где Пг.кр – поступления по системе государственного кредитования; Рг.кр – расходы по системе государственного кредитования

Коэффициент обслуживания внешнего государственного долга определяется как

Формы международного кредита: международный фирменный кредит (предоставление ссуды экспортером импортеру) международный фирменный кредит (предоставление ссуды экспортером импортеру) международный банковский кредит (в виде экспортных, финансовых и валютных кредитов) международный банковский кредит (в виде экспортных, финансовых и валютных кредитов) международный брокерский кредит (содержит элементы коммерческого и банковского кредитов, так как брокер заимствует средства у банка) международный брокерский кредит (содержит элементы коммерческого и банковского кредитов, так как брокер заимствует средства у банка)

Кредитные вложения в экономику представляют собой остатки по ссудам, предоставленным банковской системой экономике РФ. В настоящее время кредитование осуществляется как за счет собственных средств комбанков, так и за счет средств ЦБ РФ, предоставляемых через комбанки предприятиям и организациям для финансирования федеральных и межгосударственных целевых программ

Различают следующие кредитные вложения: краткосрочные (до 1 года) краткосрочные (до 1 года) долгосрочные (свыше 1 года) долгосрочные (свыше 1 года)

Проценты за кредит Проценты за кредит или статистика процентных ставок – это статистика цен особого вида. Задачей статистики процентных ставок является краткосрочный учет условий выплаты процентов по избранным видам кредита, вложений и ценных бумаг, для того чтобы можно было сделать заключение об изменении тенденции развития процентных ставок

Процентная ставка – размер процента за кредит, представляющий собой отношение величины дохода от ссуды к сумме ссуды Учетная ставка – процентная ставка, которую берут кредитные учреждения за покупку векселей

Система показателей по процентным ставкам включает основные виды ставок, представленных в экономике России: месячные значения – рассчитаны по схеме сложного процента месячные значения – рассчитаны по схеме сложного процента квартальные значения – определяются как среднеарифметические величины месячного значения квартальные значения – определяются как среднеарифметические величины месячного значения

10.5. Статистика финансового рынка

Статистика финансового рынка охватывает рынок межбанковских кредитов, валютный рынок, основные характеристики рынка государственных ценных бумаг, отдельные показатели рынка корпоративных ценных бумаг, страховой рынок, международные финансовые рынки

Данные финансового рынка фиксирует банковская статистика. Банковская статистика – это статистика отрасли «Финансы, кредит, страхование, пенсионное обеспечение». Она включает банковскую деятельность, страхование, пенсионное обеспечение и вспомогательную финансово- посредническую деятельность

Банки – центральное звено финансовых учреждений (по терминам СНС – финансовых корпораций)

К видам деятельности банков можно отнести: кредитные операции кредитные операции залоговые операции залоговые операции лизинговые операции лизинговые операции валютные операции валютные операции депозитные операции депозитные операции операции с векселями операции с векселями банковские операции с ценными бумагами банковские операции с ценными бумагами

Задачи банковской статистики: определение величины финансовых активов определение величины финансовых активов определение величины финансовых обязательств определение величины финансовых обязательств определение состава и структуры финансовых активов и пассивов определение состава и структуры финансовых активов и пассивов

Своеобразие деятельности банков состоит в балансовом характере банковской статистики. Требования финансовых учреждений классифицируются по секторам экономики, а обязательства – в соответствии с их уровнем ликвидности

Особенность банковской статистики – точная регистрация фактов. На международном уровне сбором и анализом данных банковской статистики занимаются МВФ, БМР (Банк международных расчетов), ОЭСР (Организация международного сотрудничества и развития)

Содержание банковской статистики определяется функциями институциональной единицы. В систему показателей банковской статистики входят: Показатели, характеризующие развитие банковской системы Показатели, характеризующие развитие банковской системы Балансовая статистика банков Балансовая статистика банков Статистика кредитных, валютных операций, операций с текущими и расчетными счетами, обменных курсов, процентных ставок Статистика кредитных, валютных операций, операций с текущими и расчетными счетами, обменных курсов, процентных ставок

На фондовом рынке происходит процесс превращения сбережений в инвестиции. Обобщенные понятия фондового рынка: Уровень цен Уровень цен Уровень процентных ставок и доходность Уровень процентных ставок и доходность Степень риска Степень риска Объем проводимых операций и вовлечения финансовых активов Объем проводимых операций и вовлечения финансовых активов

Внутренний фондовый рынок России включает: Рынок облигаций федерального займа Рынок облигаций федерального займа Рынок облигаций областных и муниципальных органов Рынок облигаций областных и муниципальных органов Рынок корпоративных ценных бумаг Рынок корпоративных ценных бумаг Рынок производных финансовых инструментов Рынок производных финансовых инструментов

Основным показателем операций с фондовыми ценностями на биржевом фондовом рынке является оборот по продаже всех фондовых ценностей

В него входят оборот по продаже ценных бумаг предприятий (акций, облигаций акционерных обществ, предприятий, организаций), а также оборот по продаже государственных ценных бумаг (ГКО, казначейских обязательств, облигаций внутреннего валютного займа), ценных бумаг субъектов РФ, ценных бумаг органов местного самоуправления, сберегательных сертификатов, векселей (кроме государственных)

Индивидуальные показатели ценной бумаги: Цена (номинальная – рыночная) Цена (номинальная – рыночная) Доходность Доходность Отношение цены акции к прибыли компании в расчете на 1 акцию (P/E) Отношение цены акции к прибыли компании в расчете на 1 акцию (P/E) Отношение дивиденда, выплачиваемого на 1 акцию, к цене (Д/Р) Отношение дивиденда, выплачиваемого на 1 акцию, к цене (Д/Р) Количество ценных бумаг данного вида в обращении Количество ценных бумаг данного вида в обращении Емкость рынка Емкость рынка

Доходность в годовом исчислении (к погашению) рассчитывается по формуле: где P – цена приобретения (процент от номинала); t – срок до погашения (дней)

Средняя доходность на каждый торговый день определяется как: где g – количество P – средняя цена заключения сделок за день d – срок до погашения y – доходность к погашению

Средняя доходность показывает уровень рыночной процентной ставки. Дюрация рынка (средний срок до погашения) рассчитывается по следующей формуле: где di – i-я ценная бумага, обращающаяся на рынке

К агрегированным показателям относятся: Индекс Доу-Джонса (с 1898 г.) (первоначально отражал только 12 компаний (q = 12), сейчас – 30). Индекс Доу-Джонса (с 1898 г.) (первоначально отражал только 12 компаний (q = 12), сейчас – 30). Индекс японских компаний и т. д. Индекс японских компаний и т. д.

Индекс взвешенной по объемам рыночной капитализации определяется по формуле: Индекс взвешенной по объемам рыночной капитализации определяется по формуле: где pt, p0– цена акции в t-й и базисный момент g0 – количество акций в обращении I0 – начальное значение индекса

Российские индексы: индекс РТС индекс РТС индекс российского внебиржевого рынка акций некорпоративных предприятий индекс российского внебиржевого рынка акций некорпоративных предприятий

Статистика финансового рынка базируется на следующей системе показателей, публикацию которых осуществляет Росстат: Ставка рефинансирования – это инструмент денежно-кредитного регулирования. С его помощью Банк России воздействует на ставки межбанковского рынка, ставки по депозитам юридических и физических лиц и ставки по кредитам, предоставляемым кредитными организациями. Ставка рефинансирования является одной из процентных ставок, которые Банк России применяет при предоставлении кредитов банков в порядке рефинансирования Ставка рефинансирования – это инструмент денежно-кредитного регулирования. С его помощью Банк России воздействует на ставки межбанковского рынка, ставки по депозитам юридических и физических лиц и ставки по кредитам, предоставляемым кредитными организациями. Ставка рефинансирования является одной из процентных ставок, которые Банк России применяет при предоставлении кредитов банков в порядке рефинансирования

Процентная ставка – это сумма, уплачиваемая заемщиком кредитору за пользование заемными средствами Процентная ставка – это сумма, уплачиваемая заемщиком кредитору за пользование заемными средствами

Средневзвешенные процентные ставки по привлеченным депозитам и вкладам – средневзвешенные процентные ставки в годовом исчислении по всем срокам привлечения по вкладам и депозитам физических лиц, предприятий и организаций, банков, привлеченным действующими кредитными организациями в отчетном месяце (в рублях и долларах США) Средневзвешенные процентные ставки по привлеченным депозитам и вкладам – средневзвешенные процентные ставки в годовом исчислении по всем срокам привлечения по вкладам и депозитам физических лиц, предприятий и организаций, банков, привлеченным действующими кредитными организациями в отчетном месяце (в рублях и долларах США)

Средневзвешенные процентные ставки по предоставленным кредитам – средневзвешенные процентные ставки в годовом исчислении по всем срокам погашения по кредитам, предоставленным кредитными организациями физическим лицам предприятиям и организациям, банкам (в рублях и долларах США) Средневзвешенные процентные ставки по предоставленным кредитам – средневзвешенные процентные ставки в годовом исчислении по всем срокам погашения по кредитам, предоставленным кредитными организациями физическим лицам предприятиям и организациям, банкам (в рублях и долларах США)

Средневзвешенные фактические ставки по предоставленным кредитам (MIACR) в рублях – ставки, по которым кредитные организации фактически предоставляют кредиты на межбанковском рынке (рассчитываются по выборке кредитных организаций – основных участников московского межбанковского рынка) Средневзвешенные фактические ставки по предоставленным кредитам (MIACR) в рублях – ставки, по которым кредитные организации фактически предоставляют кредиты на межбанковском рынке (рассчитываются по выборке кредитных организаций – основных участников московского межбанковского рынка)

Государственные краткосрочные бескупонные облигации ГКО – долговые обязательства государства. Их владельцам предоставляют право на выплату в установленный срок номинальной суммы облигации. ГКО – дисконтная ценная бумага, доход равен цене покупки (ниже номинала) за минусом цены погашения (по номиналу) Государственные краткосрочные бескупонные облигации ГКО – долговые обязательства государства. Их владельцам предоставляют право на выплату в установленный срок номинальной суммы облигации. ГКО – дисконтная ценная бумага, доход равен цене покупки (ниже номинала) за минусом цены погашения (по номиналу)

Облигации федерального займа ОФЗ с постоянным и фиксированным доходом – это государственные ценные бумаги, дающие право владельцу на получение по облигации суммы основного долга, выплачиваемой при погашении выпуска, а также на получение доходных выплат в соответствии с условиями выпуска Облигации федерального займа ОФЗ с постоянным и фиксированным доходом – это государственные ценные бумаги, дающие право владельцу на получение по облигации суммы основного долга, выплачиваемой при погашении выпуска, а также на получение доходных выплат в соответствии с условиями выпуска

Инвестиционные облигации федерального займа – это облигации с купонной ставкой, равной 0% Инвестиционные облигации федерального займа – это облигации с купонной ставкой, равной 0% Размещение эмиссионных ценных бумаг – отчуждение эмиссионных ценных бумаг эмитентов первым владельцам путем заключения гражданско- правовых сделок Размещение эмиссионных ценных бумаг – отчуждение эмиссионных ценных бумаг эмитентов первым владельцам путем заключения гражданско- правовых сделок

Индикатор рыночного портфеля – средняя из эффективных доходностей по определенному типу бумаг, взвешенная по срокам до погашения и по объему в обращении. Индикатор рыночного портфеля – средняя из эффективных доходностей по определенному типу бумаг, взвешенная по срокам до погашения и по объему в обращении. Индикатор оборота рынка – средняя из эффективных доходностей по определенному типу бумаг, взвешенная по срокам погашения и обороту. Индикатор оборота рынка – средняя из эффективных доходностей по определенному типу бумаг, взвешенная по срокам погашения и обороту.

Дюрация – средний срок до выплат по ценным бумагам с учетом купонных выплат, взвешенный по объему в обращении. Дюрация – средний срок до выплат по ценным бумагам с учетом купонных выплат, взвешенный по объему в обращении. Внутренний государственный долг по ГКО и ОФЗ – сумма задолженности по выпущенным и непогашенным государственным бумагам, размещенным на территории РФ, включая затраты на погашение и выплату купонного дохода Внутренний государственный долг по ГКО и ОФЗ – сумма задолженности по выпущенным и непогашенным государственным бумагам, размещенным на территории РФ, включая затраты на погашение и выплату купонного дохода

Официальный курс доллара США к российскому рублю – устанавливается Банком России каждый рабочий день, а вступает в силу начиная со следующего календарного дня Официальный курс доллара США к российскому рублю – устанавливается Банком России каждый рабочий день, а вступает в силу начиная со следующего календарного дня Официальный курс евро к российскому рублю – устанавливается Банком России на основе официального курса доллара США к российскому рублю и курсу евро к доллару США на международных валютных рынках по операциям сроком исполнения на второй рабочий день Официальный курс евро к российскому рублю – устанавливается Банком России на основе официального курса доллара США к российскому рублю и курсу евро к доллару США на международных валютных рынках по операциям сроком исполнения на второй рабочий день

Страховые взносы – поступившая от страхователя плата за страхование, которую он обязан внести страховщику в соответствии с договором страхования (законом) Страховые взносы – поступившая от страхователя плата за страхование, которую он обязан внести страховщику в соответствии с договором страхования (законом)

Страховые выплаты – денежная сумма, которая выплачена страховщиком страхователю, застрахованному лицу, выгодоприобретателю или иным третьим лицам. Страховая сумма – денежная сумма, определенная договором страхования (законом), исходя из которой устанавливаются размеры страхового взноса и страховой выплаты Страховые выплаты – денежная сумма, которая выплачена страховщиком страхователю, застрахованному лицу, выгодоприобретателю или иным третьим лицам. Страховая сумма – денежная сумма, определенная договором страхования (законом), исходя из которой устанавливаются размеры страхового взноса и страховой выплаты

Ретроцессия – решение перестраховщика в свою очередь перестраховать часть уже принятых на себя рисков (процесс дальнейшей передачи ранее принятых перестрахований рисков) Ретроцессия – решение перестраховщика в свою очередь перестраховать часть уже принятых на себя рисков (процесс дальнейшей передачи ранее принятых перестрахований рисков)

Финансовый счет в СНС-93 Финансовый счет – счет макроэкономического характера, который составляется параллельно с другими счетами СНС (табл. 19).

Схема финансового счета ИспользованиеРесурсы 8.Монетарное золото и СПЗ 1.Чистое кредитование и чистые займы 9.Депозиты и наличные деньги 2.Депозиты и наличные деньги 10. Ценные бумаги, кроме акций 3.Ценные бумаги, кроме акций 11. Акции 4.Акции 12. Займы и кредиты 5.Займы и кредиты 13. Технические резервы страховых компаний 6.Технические резервы страховых компаний 14. Прочая кредиторская и дебиторская задолженность 7.Прочая кредиторская и дебиторская задолженность Всего использование Итого ресурсов

Финансовый счет относится к группе счетов накопления. Левая сторона счета содержит операции, связанные с принятием финансовых обязательств, правая – операции, связанные с приобретением финансовых активов

Регистрация операций в финансовом счете происходит не по абсолютной величине финансовых активов или финансовых операций, а по их изменениям за период. Информация, полученная на основе СНС, необходима органам государственного управления, предприятиям и международным организациям

Спасибо за внимание