1 Европейский банк реконструкции и развития Повышение инвестиционной привлекательности региона V Дальневосточный международный экономический форум 4-5. - презентация

1 1 Европейский банк реконструкции и развития Повышение инвестиционной привлекательности региона V Дальневосточный международный экономический форум 4-5 октября 2011 г. Наталия Ханженкова, Управляющий директор по России

2 2 Что собой представляет ЕБРР? Международный финансовый институт с рейтингом AAA, созданный в 1991 году Международный финансовый институт с рейтингом AAA, созданный в 1991 году Акционерами Банка являются 61 государство (включая Россию, страны ЕС, США, Японию, страны операций и другие государства) и 2 европейские международные организации Акционерами Банка являются 61 государство (включая Россию, страны ЕС, США, Японию, страны операций и другие государства) и 2 европейские международные организации ЕБРР содействует процессу перехода к развитой рыночной экономике в 29 странах, от Центральной Европы до Центральной Азии ЕБРР содействует процессу перехода к развитой рыночной экономике в 29 странах, от Центральной Европы до Центральной Азии Крупнейший инвестор в данном регионе Крупнейший инвестор в данном регионе Собственый капитал банка составляет 30 млрд* Собственый капитал банка составляет 30 млрд* * В мае 2010 года на ежегодном собрании в Загребе Совет управляющих одобрил увеличение капитала с 20 млрд до 30 млрд

3 3 ЕБРР: 20 лет в России Начиная с 1991 ЕБРР профинансировал около 700 проектов, предоставив более18 млрд Около 80% финансирования в регионах Текущий объем портфеля превышает 8,0 млрд Финансирование проектов путем кредитования или инвестиций в капитал компаний Частный / Государственный сектор: 85% / 15% В 2010 г. было подписано 63 проектов в России на 2,3 млрд Капитал 30 млрд, рейтинг ААА Январь 2011 Годовой объем, млрд Общий объем финансирования по всем странам ( гг.): 62 млрд в 3,200 проектов

4 4 Финансирование ЕБРР в ДФО Профинансировано 32 проекта на сумму 550 млн в 8-ми регионах ДФО (из 9-ти) В 2010 г. подписано 3 проекта на 42 млн Текущий портфель инвестиций: 200 млн Отрасли: финансовые институты, добыча природных ресурсов, транспорт, услуги, муниципальная и дорожная инфраструктура Среди клиентов: FESCO, Дельта-Лизинг, В-Лазер, Восточный Экспресс, ГУП ЖКХ (Якутия) На стадии рассмотрения проекты в секторах муниципальной инфраструктуры, золотодобычи, переработки нефти, агробизнеса, энергетики, транспорта и ЛПК

5 5 Инвестиционная привлекательность Дальнего Востока В ДФО сосредоточены исключительно богатые природные ресурсы: 80% общероссийских запасов алмазов, 32% серебра, 37% золота, значительные лесные ресурсы, запасы угля, нефти и газа Близость к странам АТР (Китай, Япония, Корея) определяет большой потенциал развития экспортных транзитных путей и транспортной инфраструктуры Реализация ряда стратегических инфраструктурных проектов с привлечением большого объема государственных инвестиций (ВСТО, газопровод Сахалин-Хабаровск-Владивосток, Саммит АТЭС-2012) станет платформой для будущего роста Высокий уровень иностранных инвестиций на Сахалине (крупные международные нефтегазовые проекты) Огромный потенциал для инвестиций в модернизацию энергетики и муниципальной инфраструктуры с целью повышения энергоэффективности

6 6 Оценка бизнес-среды в странах операций ЕБРР проводилось ЕБРР совместно с Мировым Банком (МБ) в гг. Два самых важных фактора, затрудняющих по мнению респондентов инвестиции в ДФО (по сравнению с другими регионами РФ): –Доступность земли - более 80%(!) респондентов отметили этот показатель как очень серьезный барьер –Таможенное регулирование и процедуры являются намного более сложными в ДФО (4-е место среди факторов, препятствующим инвестициям), чем по России (13-е место) Наличие существенного неформального сектора экономики Проблемы с инфраструктурой, но отмечены как менее важные, чем в среднем по России Новое исследование совместно с Министерством экономического развития в 37 регионов в России (включая Сибирь и Дальний Восток) - результаты до конца 2011 года Исследования бизнес-среды и препятствий для инвестиций

7 7 Итоги исследования гг: инвестиционные барьеры Дальний Восток Россия Доступ к земле80.2%48.1% Таможенное регулирование 37.1%19.2% Неофициальный сектор 39.0%21.9% Суды29.3%21.4% Политическая нестабильность 44.9%39.5% Преступность39.5%38.1% Доступ к финансированию 34.2%34.9% Ставка налога43.0%48.8% Электричество35.0%46.0% Квалификация рабочей силы 21.0%56.6% Каков вес фактора «Х», препятствующего инвестициям? Какой из факторов, препятствующих инвестициям, является самым важным?

8 8 Неподготовленность компаний к требованиям международных инвесторов / кредиторов Отсутствие проработки инвестиционного проекта Непрозрачная корпоративная структура Отсутствие международного аудита финансовой отчетности Существенный неформальный сектор экономики и коррупционный фактор За редким исключением неготовность региональных властей к сотрудничеству Существенные административные и регуляторные риски Логистические моменты Большие расстояния и неразвитая инфраструктура Ограниченный выбор местных консультантов, аудиторов, юристов Большой потенциал, но низкий уровень инвестиций Трудности при финансировании в ДФО

9 9 Пути повышения инвестиционной привлекательности ДФО Улучшение нормативно-правовой базы Снижение административных барьеров Развитие и модернизация транспортной, энергетической и строительной инфраструктуры Ведение бизнеса должно быть прозрачным и соответствовать международным стандартам Создание условий для привлечения высококвалифицированных специалистов

10 10 Примеры проектов ЕБРР на Дальнем Востоке

11 11 ГУП ЖКХ (Якутия) Подписан в декабре 2006 Кредитные средства на модернизацию котельных и реконструкцию сетей теплоснабжения отдаленных и малых поселений. Общий объем финансирования 1,5 млрд руб (финансирование ЕБРР в размере 1,0 млрд руб) Сроки реализации проекта : 5 лет Кредит ГУП «Жилищно-Коммунальному Хозяйству Республики Саха (Якутия) (ГУП ЖКХ) Гарантия Республики Саха (Якутия) Кредит на 14 лет, включая 5-летний льготный период Средства технического содействия в размере1,8 млн.

12 12 В-Лазер Подписан в 2005 г. Клиент: Группа компаний В-Лазер – один из крупнейших торгово – производственных холдингов в Дальневосточном федеральном округе. Основные направления – производство и продажа аудио-, видео- и бытовой техники, сеть продуктовых супермаркетов, грузовые перевозки Финансирование ЕБРР: Кредит 7,5 млн на 6 лет Использование средств: Приоритетные инвестиции в развитие сети магазинов Цели: Улучшение корпоративного управления в соответствии с международными стандартами

13 13 НТК Клиент: НТК, частный оператор фиксированной связи во Владивостоке и оператор GSM в Приморском Крае. Korea Telecom приобрела 73% и обеспечивала управление компанией до 2011г. Финансирование ЕБРР: Кредит в размере USD 17 млн. Общая стоимость проекта: USD 70 млн Использование средств: Финансирование закупки и установки телекоммуникационного оборудования для сети GSM в Приморском Крае Цели: Поддержка ключевого игрока на рынке мобильной связи Дальнего Востока; развитие телекоммуникационной инфраструктуры в Приморском Крае; увеличение спектра предоставляемых услуг и вклад в развитие конкуренции 1999 г. и 2003 г.

14 14 FESCO 2008 г. и 2009 г. Клиент: Группа FESCO – крупнейший интермодальный транспортный оператор в России 2008: Инвестиции в капитал USD 120 млн (2008) на развитие транспортной сети под управлением FESCO 2009: Долгосрочный кредит USD 100 млн на 7 лет на устранение последствий кризиса гг. (реструктуризация баланса и долгового портфеля) Цели: Повышение конкуренции в транспортном секторе, создание высокоэффективных инновационных сервисов; улучшение корпоративного управления и экологических процедур. Оздоровление финансового положения, выработка программы снижения затрат и продажи непрофильных активов

15 15 Программы TAM / BAS на Дальнем Востоке Поддержка МСБ через программы Оздоровления Предприятий («ТАМ») и Деловых Консультационных Услуг («BAS») ТАМ в России (с 1998 г.): Цель: повышение эффективности и качества управления Привлечение советников с международным опытом Выделено 11.3 млн донорских средств Реализован 221 проект 28 проектов в ДФО с общим бюджетом 2.2 млн (Япония) BAS в России (с 2000 г.): Цель: развитие рынка консультационных услуг для МСБ Безвозмездные субсидии до 75% стоимости проекта, но не более 10, проектов в ДФО (Приморский край, Хабаровский край и Сахалин) на общую сумму субсидий 1.9 млн (Япония)

16 16 Европейский банк реконструкции и развития Повышение инвестиционной привлекательности региона V Дальневосточный международный экономический форум 4-5 октября 2011 г. Наталия Ханженкова, Управляющий директор по России