Банковская система России в условиях мирового финансового кризиса Тосунян Г.А. 28-29 сентября 2008 года Форума регионального сотрудничества Женева, Швейцария. - презентация

1 Банковская система России в условиях мирового финансового кризиса Тосунян Г.А сентября 2008 года Форума регионального сотрудничества Женева, Швейцария

2 | 2 | Причины напряженности в банковской системе России Отток иностранного капитала ($ 10 млрд. за авг.-сен.) Падение фондового рынка Обесценение залоговых активов Геополитический фон Глобальный финансовый кризис Недостаточный объем рефинансирования Отсутствие зарубежных источников заимствований Кризис недоверия, негативные ожидания населения Приостановка межбанковского рынка

3 | 3 | Шаги, предпринимаемые для выхода из текущей ситуации Шаги государства ЦБ – снизил ФОР (с 5,5- 8,5% до 1,5- 4,5%), увеличил объемы рефинансирования; Минфин – разместил средства ( 1,2 трлн. руб.), выделил 0,5 трлн. руб. для фондового рынка; АСВ – повышаются страховые выплаты с 400 до 700 тыс. рублей. Предложения АРБ Довести выделенные систомообразующим банкам средства до всех банков; Допустить банки с рейтингом S&P, Fitch B-/ Moodys B3 и капиталом более 1 млрд. руб. к гос. ресурсам; Кредитовать банки до половины капитала; ЦБ и Минфину рефинанс. зарубежные займы банков; ГУ ЦБ осуществлять прямое кредитование банков; Механизм безакцептного списания.

4 | 4 | Внешний долг Всего Подлежит погашению в IV квартале 2008 г. в I квартале 2009 г. Долг свыше 2 лет Внешний государственный долг Внешний долг банков Внешний долг корпораций млрд. долларов США

5 | 5 | Показатели социально-экономического развития Российской Федерации (итоги I полугодия 2008) Изменение ВВП+ 6,5% Рост промышленного производства+ 5,5% Инвестиции в основной капитал+ 16,9% Экспорт+ 50,7% Импорт+ 42,5% Потребительская инфляция (август 2008) + 9,7% Реальная заработная плата+ 12,7 % Реальные доходы населения+ 16,0 %

6 | 6 | Сравнительные показатели развитости экономик стран БРИК

7 | 7 | Сравнительные показатели развитости экономик разных стран и России в 2007 году

8 | 8 | Темпы роста ВВП в 2008 году замедляются * Прогноз Минэкономразвития

9 | 9 | Усредненные показатели роста доходов населения превышают рост цен, однако… Инфляция съедает доходы прежде всего беднейших слоев населения

10 | 10 | …Концентрация доходов среди разных слоев населения крайне неравномерна Кривая Лоренца и индекс Джини Имеет место поляризация доходов: 80% населения получает только 45% доходов

11 | 11 | Фундаментальные характеристики роста экономики России создают привлекательные возможности для входа долгосрочных инвесторов в период временного спада Восстановится многое из того, что сейчас рушится, и будет разрушено многое из того, что сейчас в почете. Квинт Гораций Источник: ММВБ, РБК Индекс ММВБ

12 | 12 | II Развитие банковской системы России. Проблемы 2008 года

13 | 13 | Темпы роста активов замедляются в результате дефицита ресурсной базы

14 | 14 | Капитализация банковской системы замедляется в результате сдерживающей ДКП и оттока иностранных пассивов

15 | 15 | Волнения, как на глобальных рынках, так и на российском рынке приводят к уходу иностранцев * Прирост к началу года

16 | 16 | Внутренние пассивы растут умеренными темпами

17 | 17 | Снижение темпов роста ресурсной базы влияет на сокращение темпов роста кредитования физических лиц

18 | 18 | Кредиты предприятиям сохраняют, набранные темпы роста

19 | 19 | Несмотря на высокие темпы роста рынка ипотечного кредитования, Россия продолжает сильно отставать от других стран Объем ипотечных кредитов на душу населения в России и мире, /чел Россия134 США Швейцария54500 Нидерланды32200 Франция11960 Германия ЕС

20 | 20 | Нехватка ресурсов банков должна быть восполнена из государственных источников

21 | 21 | Банковская система России открыта к международному сотрудничеству

22 | 22 | Приложение

23 | 23 | Капитал банков

24 | 24 | Активы банков *данные по США – с учетом фондового рынка

25 | 25 | ВВП разных стран в 2007 году

26 | 26 | ВВП на душу населения в разных странах в 2007 году, тыс. $ 52% ВВП (716 млрд. $) приходится на 0,0004% населения * Без учета 500 богатейших людей России

27 | 27 | Концентрация капитала Объем кредитов физ. лицам в Нижегородской области – 72 млрд. руб.

28 | 28 | Диспропорция банковских ресурсов Активы банков в Нижегородской области на млрд. руб.

29 | 29 | Структура кредитов по срокам погашения в России и ЕС

30 | 30 | Источники финансирования капиталовложений предприятий Износ основных фондов в отраслях промышленности Структура источников финансирования капиталовложений предприятий В промышленно развитых странах основные фонды используются строго по нормам эксплуатации (стандарт ISO).

31 | 31 | Развитие банковской системы за I полугодие 2008 года Показатель За 6 месяцев 2008 года За 6 месяцев 2007 года Активы+14,6%+22,5% Капитал+ 11,7%+ 37,9% Вклады физических лиц+ 11,9%+ 14,6%

32 | 32 | I Ресурсное обеспечение банков – главная задача

33 | 33 | Бюджетные ресурсы и банки жесткие требования при отборе банков высокие процентные ставки в аукционах участвует всего банков ПАРАДОКСАЛЬНО! НИЗКИЙ СПРОС НЕ ВЕДЕТ К ПОНИЖЕНИЮ СТАВОК Необходимо: -включить региональные банки в бюджетные аукционы; -разрешить открытие бюджетных счетов в банках.

34 | 34 | Монетарная политика сдерживает ресурсы для кредитования Непрод. товары (л)Прод.товары (п) Темпы инфляции, %* * источники: Capital Economics, НБ «Траст» Рост цен на продовольствие не удастся компенсировать ростом процентных ставок Норматив ОР по обязательствам КО перед банками-нерезидентами в руб. и инвалюте Норматив ОР по обязательствам перед физлицами в рублях Норматив ОР по иным обязательствам КО в рублях и инвалюте ,53,03, ,54,04, ,54, ,05,05,5

35 | 35 | Повышение ставок ведет к росту инфляции за январь-июль 2008г. инфляция +9,3% ставка рефинансирования +0,75% ФОР +2% + слабый рынок МБК+ +слабый фондовый рынок= = дефицит российских инвесторов + рост стоимости внешних заимствований +20% рост стоимости кредитов +8% замедление роста инвестиций в основной капитал -2% отсутствие роста индекса промышленного производства +0% замедление роста реальной зарплаты -5,5% привлечение кредитов по высоким ставкам рост себестоимости ЗАМЕДЛЕНИЕ РОСТА ВВП РОСТ ИНФЛЯЦИИ ~ на 1,5-2 п.п. изъятие из кредитного оборота ~ 500 млрд. руб.

36 | 36 | Эффективность вложений Стабфонда крайне низка Расчетная доходность средств Стабфонда в рублях с учетом потери на курсовой разнице около 3% годовых. Потери Стабфонда на курсовой разнице только Потери Стабфонда на курсовой разнице только за 2007 год свыше 58 млрд. рублей Объем средств ( ): Резервного фонда – 3070 млрд. рублей Фонда нацблаг – 774 млрд. рублей

37 | 37 | II Конкретные задачи

38 | 38 | Пенсионные ресурсы и ипотека Поручение Президента РФ от «рассмотреть вопрос и принять соответствующие решения по вовлечению в банковский оборот средств пенсионных накоплений граждан, в том числе путем их размещения в ипотечные ценные бумаги» Фактически данное поручение не выполнено

39 | 39 | Цели по развитию ипотеки Необходимо: увеличить долю ипотечных кредитов до 15% ВВП (с 1,9% в 2007 году); доступность ипотечных кредитов должна достичь 80% работоспособного населения (с 13% в 2007 году) Для этого: более чем в 7 раз увеличить эмиссию ипотечных ценных бумаг; рефинансировать более 70% выдаваемых ипотечных кредитов.

40 | 40 | Институты развития и банки Развернуть создание институтов развития для пополнения ресурсов банков: по аналогии с иностранными институтами развития (EBRD, KFW) входить в капитал региональных банков, участвовать в управлении; готовить их к публичности и IPO. Это позволит: региональным банкам предоставить российского, а не иностранного инвестора; институтам развития даст возможность: - контролировать развитие банковской системы в интересах национальной экономики; - получать доход от изменения курсовой стоимости при выходе из акционерного капитала.

41 | 41 | Капитализация банков освободить от налогов, капитализируемую прибыль банков; обеспечить законодательную поддержку и упрощение порядка проведения IPO; снизить коэффициенты риска по кредитным требованиям; обеспечить участие в уставном капитале банков с помощью государственных институтов

42 | 42 | Другие неотложные меры Ввести систему безотзывных вкладов. Принять предложения 19 Съезда АРБ по расширению системы рефинансирования. Ввести межбанковскую торговую площадку (на базе биржи).

43 | 43 | Решения XIX Съезда АРБ 2 апреля 2008 года состоялся XIX Съезд АРБ, который выработал 19 тезисов о расширении кредитования в России. Решения Съезда доведены до сведения руководителей федеральных органов власти и всех банков страны. Сегодня важнейшая задача добиваться реализации принятых Съездом решений

44 | 44 | Первоочередные меры по размещению ипотечных ценных бумаг Регулярный выпуск ипотечных облигаций и формирование рынка ипотечных бумаг; Совместные сделки секьюритизации с другими участниками рынка; Включение ипотечных облигаций в ломбардный список Банка России

45 | 45 | III Совершенствование надзора

46 | 46 | Упрощение системы надзора Восстановить существовавшую в 90-ые годы квоту представителей АРБ (3 человека) в составе Национального банковского совета. Решить давно назревшие вопросы: - снять с банков излишние обязанности применения контрольно-кассовой техники; - исключить ответственность банков за несоблюдение их клиентами правил ведения кассовых операций; - ввести обязательную государственную регистрацию залога транспортных средств; - упростить внесудебные процедуры обращения взыскания на предмет залога.

47 | 47 | Надзорные требования не должны сдерживать кредитование Рекомендации ЦБ РФ от о расчете резервов по ссудам (254-П): являются прямым ограничением прав банка; происходит необоснованное увеличение резервов; даются сомнительные рекомендации: - обязательное наличие главного бухгалтера; - не допускается внутригодовое снижение поступления выручки; - требуется проверка банком «существенности» налоговых платежей; - наказывается использование интернет-банкинга и др.

48 | 48 | IV Международный финансовый центр и малые и средние банки

49 | 49 | По какому пути развиваться Москве? Существуют предпосылки для самостоятельного становления Москвы в МФЦ (высокая концентрация местного и иностранного капитала), однако это займет много времени. В случае принятия Правительством РФ Правительством Москвы Банком России АРБ и другими участники финансового рынка соответствующих шагов, концепции превращения Москвы в МФЦ, возможно достижение цели к 2014 году Москва – МФЦ

50 | 50 | Формирование в России МФЦ – экономическая основа для развития региональных финансовых центров и региональных банков

51 | 51 | Роль АРБ в поддержке деятельности региональных банков работа над нормативными актами; Всероссийский банковский совет; региональные совещания с банкирами; конкретная поддержка банков при выделении им кредитных ресурсов; Ежегодные совещания у Председателя Банка России с региональными банковскими объединениями; Ежегодный Нижегородский Форум (9-й год)