Финансовые инструменты повышения эффективности предприятий химического и нефтехимического комплекса при реализации инвестиционных проектов Черников Владимир Директор Департамента корпоративного бизнеса 17 мая 2012

1 1 Состояние отрасли / Проблемы / Процессы Химическая промышленность (данные за 2010 год) 6792 предприятия, в т.ч крупных и средних Нефтехимическая промышленность 6575 предприятий, в т.ч. 321 нефтегазоперерабатывающие производства 164 нефтехимические производства Производственные проблемы отрасли 1.Морально устаревшее, изношенное оборудование, неудовлетворительное техническое состояние; 2.Проблемы эффективной организации производственных процессов; 3.Проблемы организации эффективного производственного контроля. Актуальные процессы 1.Реконструкция, модернизация производств, в т.ч. за счёт внешних заимствований. 2.Внедрение современных научных достижений. 3.Поддержка отечественных производителей оборудования. 4.Повышение уровня безопасности производств. 5.Повышение кадрового потенциала. Все процессы являются составляющими реализации инвестиционных проектов.

2 Рыночные риски Проектные риски Предпринимательские Валютные риски Политические риски Финансовые риски Риски при реализации инвестиционных проектов в отношении которых применяются механизмы страхования: риск утраты или повреждения объекта строительства (СМР) риск утраты или повреждения имущества (имущественный риск); риск потерь в связи с перерывами в производственной деятельности; риск нанесения вреда третьим лицам и окружающей среде; риск потери квалифицированного персонала. Страхование – один из основных финансовых инструментов компенсации расходов участников инвестиционного проекта при реализации рисков. 2 Риски функционирования предприятий химического и нефтехимического комплекса

3 Управление рисками при реализации инвестиционных проектов УКЛОНЕНИЕ ИЛИ ИЗБЕЖАНИЕ ПРЕДУПРЕЖДЕНИЕ ВОЗМОЖНЫХ ПОТЕРЬ ПРИНЯТИЕ РИСКА НА СЕБЯ ПЕРЕДАЧА РИСКА ПОЛИТИКА УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ АНАЛИЗ РИСКОВ ОЦЕНКА РИСКОВ РЕШЕНИЕ О ЗНАЧИМОСТИ РИСКОВ ПРОЦЕДУРА РИСК-МЕНЕДЖМЕНТА ПРОЕКТА 3 идентификация, измерение, описание

4 Участники реализации инвестиционного проекта на стадии строительства CLIENT (Russian, overseas) Инвесторы (банки, фонды) Заказчик застройщик Генеральный подрядчик Компания, управляющая строительством Субподрядчики Проектировщик Иные стороны (поставщики, иные подрядчики и т.д.) 4

5 Страхование на различных этапах реализации инвестиционного проекта Проектирование Изготовление оборудования Перевозка грузов Страхование грузов Страхование ответственности проектировщиков Страхование ответственности по контракту Строительство Монтаж оборудования Пуско-наладка Испытания Строительно-монтажное страхование Страхование гражданской ответственности Страхование убытков от перерыва в строительстве (Delay in Start up) Эксплуатация Модернизация Ремонт Страхование имущества Страхование убытков от перерыва в производстве Страхование машин от поломок Страхование ответственности Срок жизни проекта Гарантийный период Страхование рисков гарантийного периода Страхование имущества Страхование убытков от перерыва в производстве Виды страхования 5

6 Страхование строительно-монтажных рисков при реализации инвестиционных проектов Цель – обеспечение наиболее широкой и комплексной страховой защитой имущественных интересов основных участников строительного процесса и прежде всего подрядчика (генерального подрядчика). Объекты страхования – объекты строительно-монтажных и иных работ, предусмотренных договорами подряда, средства производства работ, существующие объекты недвижимости, вовлеченные в строительство, различные расходы в связи со строительством, несение которых вызвано необходимостью ликвидацией последствий страховых случаев Застрахованные риски – «все риски» строительства и монтажа за исключением специально поименованных опасностей или факторов риска 6

7 Страхование убытков от задержки с вводом в эксплуатацию объектов строительства Объекты страхования – имущественные интересы страхователя, связанные с риском несения убытков в виде неполучения ожидаемой валовой прибыли и несения текущих эксплуатационных расходов от предпринимательской деятельности вследствие несоблюдения срока (задержки) сдачи в эксплуатацию объекта строительства, вызванную перерывом в строительстве. Застрахованы– перерывы в строительстве, вызванные событиями, повлекшими материальный ущерб объекту строительства и/или другим имущественным интересам, застрахованным в рамках строительно- монтажного страхования. Призвано защитить финансовые интересы как застройщика- будущего владельца строящегося объекта, так и инвесторов. Страхование заключается заказчиком-застройщиком в свою пользу в рамках единого договора строительно-монтажного страхования и страхование убытков от задержки с вводом в эксплуатацию. 7

8 Промышленная эксплуатация оборудования при реализации инвестиционного проекта На этапе промышленной эксплуатации основным инструментом, позволяющим компенсировать возможные потери от внешних воздействий является страхование имущества. Страхование имущества позволяет обеспечить компенсацию возможных потерь основных фондов предприятия, запасов материалов и готовой продукции. Дополнительно, по соглашению сторон может предоставляться покрытие внутренних поломок оборудования и страхование убытков, вызванных перерывом в хозяйственной деятельности. Страхование убытков, вызванных перерывом в хозяйственной деятельности позволяет компенсировать как переменные и постоянные затраты предприятия, такие как затраты на обслуживание кредиторской задолженности, затраты на фонд оплаты труда, налоговые платежи и платежи во внебюджетные фонды, так и компенсировать недополученную прибыль. 8

9 Новые актуальные страховые механизмы Важнейшим инструментом компенсации ущерба является страхование гражданской ответственности владельца опасного объекта за причинение вреда в результате аварии на опасном объекте. С 1 января страхование ответственности владельцев опасных производственных объектов (ОПО) стало обязательным: вступил в силу закон 225-ФЗ. Наиболее важное изменение – значительно увеличился размер страховых сумм. Если раньше надо было страховать ответственность на сумму от 100 тысяч до 7 млн рублей, сейчас минимальная страховая сумма – 10 млн рублей, максимальная – 6,5 млрд рублей. Еще одно изменение коснулось штрафов за отсутствие страхового полиса. За несоблюдение требования страхования в рамках 226-ФЗ4 предусмотрены штрафы (поправки в кодекс РФ об административных правонарушениях): с должностных лиц тыс. рублей; с юридических лиц тыс. рублей. Штрафы введены с 1 апреля 2012 года. Контроль за заключением договоров страхования возложен на органы исполнительной власти. 9

10 Дополнительные предложения к обязательному страхованию, позволяющие снизить риски инвестора 1.ДОБРОВОЛЬНОЕ СТРАХОВАНИЕ ГРАЖДАНСКОЙ ОТВЕТСТВЕННОСТИ ВЛАДЕЛЬЦА ОПАСНОГО ОБЪЕКТА 2.СТРАХОВАНИЕ ГРАЖДАНСКОЙ ОТВЕТСТВЕННОСТИ ВЛАДЕЛЬЦА ОПАСНОГО ОБЪЕКТА ЗА ПРИЧИНЕНИЕ ВРЕДА ОКРУЖАЮЩЕЙ СРЕДЕ В РЕЗУЛЬТАТЕ АВАРИИ НА ОПАСНОМ ОБЪЕКТЕ 3.СТРАХОВАНИЕ РАСХОДОВ ПО ЛОКАЛИЗАЦИИ И ЛИКВИДАЦИИ ПОСЛЕДСТВИЙ ЧРЕЗВЫЧАЙНЫХ СИТУАЦИЙ 4.СТРАХОВАНИЕ ОТВЕТСТВЕННОСТИ ЗА ПРИЧИНЕНИЕ ВРЕДА В РЕЗУЛЬТАТЕ ТЕРРОРИСТИЧЕСКОГО АКТА ИЛИ ДИВЕРСИИ НА ОБЪЕКТЕ 10

11 Распределении рисков при реализации инвестиционных проектов В тексте договора подряда в рамках реализации инвестиционного проекта, предлагаемого к заключению потенциальному подрядчику должно быть четко прописано распределение рисков, в том числе тех, которые должны быть делегированы страховщику. 11 Риски заказчика Пример: Контракт на условиях Международной ассоциации Инженеров- консультантов (International Federation of Consulting Engineers)(FIDIC) Статья 17. Риски и ответственность 17.1 Гарантии 17.2 Ответственность Подрядчика за сохранность работ 17.3 Риски Заказчика 17.4 Последствия рисков Заказчика 17.5 Права на интеллектуальную и промышленную собственность 17.6 Ограничение ответственности Риски подрядчика

12 Формирование требований по страхованию 12 В контракте должны быть четко прописаны требования к страхованию (пример – статья 18 контракта FIDIC) в частности: объекты и имущественные интересы, подлежащие страхованию; какие риски должны быть застрахованы; на какие суммы или в пределах каких лимитов возмещения должно быть застраховано имущество и иные имущественные интересы; порядок и сроки предоставления документов, подтверждающих заключение договоров страхования; на кого возлагается ответственность за заключение договоров страхования; за чей счет осуществляется страхование; в стоимость контракта должны быть заложены расходы на страхование в соответствующем размере

13 Требования к страхованию со стороны кредитора проекта 13 Подавляющее большинство инвестиционных проектов осуществляется частично или полностью за счет заемных средств и банки как правило требуют страховать объекты строительства в свою пользу и в объеме заемных средств. Три проблемы: 1. Страхование объекта строительства в объеме заемных средств, а не в размере полной стоимости работ несет в себе риск недострахования. 2. Зачастую такое требование возникает на этапе завершения строительства, когда приходится «достраховывать» объект строительства в условиях несения страховщиком «максимального» риска. 3. Требования банка назначить себя выгодоприобретателем в отсутствие имущественного интереса, т.е интереса в сохранении имущества в форме залога объекта незавершенного строительства или его части - ничтожно.

14 Комплексный подход при страховании предприятий химической отрасли 1.Гибкая политика ценообразования с учетом стоимости перестрахования рисков на российском и зарубежных рынках. 2.Готовность организовать и провести риск-аудит собственными силами. Возможность организации визита имеющих мировой опыт и признание сюрвейерских компаний. 3.Формирование программы под конкретные задачи, потребности и возможности предприятия. 4.Интегрирование механизмов страхования в систему риск- менеджмента предприятия. 5.Организация страхования рисков инвестиционных проектов. 6.Реализация механизмов страховой защиты на всей территории РФ и за её пределами 14

15 Комплексный подход при страховании предприятий химической отрасли Обязательное страхование Вмененное страхование Добровольное страхование Обязательное страхование опасных объектов Страхование имущества в соответствии с договором залога / лизинга Страхование СМР и ответственности ОСАГО Страхование грузов по контрактам Добровольное страхование имущественного комплекса от всех рисков, включая поломки и убытки из-за перерыва в хозяйственной деятельности Автокаско ДМС, Коллективное страхование от несчастного случая ФОРМИРОВАНИЕ ПРОГРАММЫ КОМПЛЕКСНОЙ СТРАХОВОЙ ЗАЩИТЫ 15

16 Разница подходов к страхованию В Российской практике - Бизнес имеет настороженное отношение к страхованию, практика не повсеместна - Решения по страхованию принимаются в основной своей массе для закрытия текущих потребностей - Основной подход – сэкономить на страховании - Бюджет определяется по остаточному принципу В международной практике -Бизнес имеет сложившуюся страховую инфраструктуру -Решения по страхованию принимаются не по наитию, а исходя из опыта, рекомендаций, управления рисками, консультаций -Основной подход – защитить свой бизнес в полном объеме от катастрофических потерь -Бюджет расходов на страхование закладывается с момента начала обсуждения проекта 1616

17 Готовность к сотрудничеству Крупнейшие приоритетных инвестиционные проекты Республики Башкортостан ОСАО «Ингосстрах» ФОРМИРОВАНИЕ ПОТРЕБНОСТИ ЗАЩИТА ИНТЕРСОВ ИНВЕСТОРОВ РИСК-АУДИТ ФОРМИРОВАНИЕ ПРОГРАММЫ КОМПЛЕСКОЙ СТРАХОВОЙ ЗАЩИТЫ РИСКОВ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА РЕАЛИЗАЦИЯ 17

18 Опыт реализации крупных инвестиционных проектов 1818 Строительство энергоблока ТЭЦ в Москве ,0 млн. Евро Строительство энергоблока ТЭЦ в Екатеринбурге ,0 млн. Евро Строительство ЛЭП ВЛ-500 кВ в Саратовской области ,0 млн. рублей Строительство электроподстанции 220 кВ в Вологодской области ,4 млн. рублей Строительство железной дороги в Республике Якутия-Саха ,7 млн. рублей Строительство ТРК в Московской области ,0 млн. рублей Строительство завода по производству строительной техники в Ярославской области ,0 млн. рублей Строительство аэровокзального комплекса аэропорта Сочи ,0 млн. рублей Строительство энергоблока ГРЭС в Челябинской области ,5 млн. рублей Строительство мазутного терминала в Новороссийске ,1 млн. рублей Строительство ВЛ 500 кВ с расширением электроподстанции 500 кВ в Краснодарском крае ,8 млн. рублей Комплекс работ по строительству и реконструкции крупных электросетевых объектов (ВЛ, ЭПС) на Дальнем востоке ,7 млн. рублей Строительство напорных водоводов ГАЭС в Московской области ,8 млн. рублей Строительство комплекса по перегрузке сжиженных углеводо-родных газов в порту Усть-Луга, Ленинградская область ,8 млн. рублей Строительство Олимпийской деревни в г.Сочи ,7 млн. рублей Строительство многофункционального жилого комплекса в Москве ,5 млн. рублей Строительство крытого конькобежного центра в г.Сочи ,7 млн. рублей Строительство новой автомобильной дороги в Самарской области ,2 млн. рублей Строительство ГЭС в Красноярском крае ,5 млн. рублей Строительство объектов новой ГАЭС в Ленинградской области ,7 млн. рублей Строительство новой ИВВП в аэропорту Московской области ,0 млн. рублей Строительство комплекса объектов Медиацентра в Сочи млн. рублей

19 Примеры урегулирования претензий 1919 Пожар в строящемся здании наземной многоярусной автостоянки аэровокзального комплекса в Московской области тыс. долл. США Повреждение тентов укрытия для бетонирования пролетных конструкций строящегося моста в г.Иркутск в результате урагана тыс. рублей Затопление помещений строящегося здания отеля 5* в Екатеринбурге в результате размораживания труб системы водоснабжения тыс. долл. США Образование трещин в технологическом оборудовании при монтаже на строительстве газоконденсатного завода в Сахалинской области тыс. долл. США Повреждение перекрытия строящейся эстакады железнодорожной станции аэропорта в Московской области при обрушение лесов в результате разрыва гидравлического шланга бетононасоса тыс. долл. США Повреждение трансформатора при транспортировке на строительстве газоконденсатного завода в Сахалинской области тыс. долл. США Повреждение отделки помещений строящегося здания отеля 5* в Екатеринбурге в результате протечки из системы водоснабжения тыс. долл. США Повреждение водоразборных скважин при строительстве в Азербайджане в результате разуплотнения грунтов тыс. долл. США Образование конденсата под изоляционным покрытием технологического оборудования при монтаже на строительстве газоконденсатного завода в Сахалинской области тыс. долл. США Повреждение строящихся портовых сооружений в р-не г.Сочи в результате шторма ,0 тыс. рублей Обрушение конструкций подземного паркинга строящегося бизнес-центра в Москве тыс. долл. США Повреждение генератора на этапе ввода в эксплуатацию в результате дефекта в изготовлении на строительстве газоконденсатного завода на Сахалине тыс. долл. США Повреждение строящихся портовых сооружений в р-не г.Сочи в результате штормов ,6 тыс. рублей

20 Преимущества ОСАО «Ингосстрах» при реализации инвестиционных проектов 40-летний опыт страхования рисков при реализации инвестиционных проектов. Одна из немногих российских страховых компаний, являющаяся членом «Международной ассоциации страховщиков технических рисков» Высокий уровень надежности. Высокий уровень платежеспособности. Сформированные резервы на 01 апреля 2012 года составляют 54,1 млрд. руб. Современная перестраховочная защита. Риски размещены на российском и международном перестраховочным рынкам. Сертификат соответствия системе менеджмента качества ГОСТ Р ИСО Возможность передать Ингосстраху ведение дел в судебных и арбитражных органах от имени Вашего предприятия. Широкая региональная сеть: страхователь может обращаться для заключения договора страхования или получения страховой выплаты в любое региональное подразделение Ингосстраха. BBB- A++ 20

21 СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ!