Проведение внутренних аудитов инвестиционных проектов на примере группы компаний «Связьинвест» Докладчик А.Е.Копьёв Директор департамента внутреннего аудита ОАО «Связьинвест»

2 О компании

3 Существенные инвестиционные вложения Инвестиции российского телекоммуникационного госхолдинга "Связьинвест" в 2010 году превысят ХХ миллиардов рублей, увеличившись на 43,6% по сравнению с 2009 годом. В 2010 году компании Холдинга продолжат инвестировать в высокодоходные проекты - их доля в общем объеме инвестиций составит 86% против 77% в 2009 году. Основные инвестиционные направления - развитие широкополосного доступа в интернет (более 50% от общего объема инвестиций) и создание инфраструктуры связи, на базе которой планируется развивать новые направления деятельности холдинга. Планы на 2010 год предусматривают развитие широкополосного доступа в интернет преимущественно на основе технологии FTTx как для новых подключений, так и для переключения существующих DSL-абонентов в целях увеличения скорости доступа. В 2010 году планируется увеличить монтированную емкость FTTx-портов более чем в два раза - до 2,7 миллиона портов. Цель – повышение эффективности и прибыльности инвестиционных проектов

4 Аудит – составная часть инвестиционного процесса Предварительный аудит Операционный аудит Пост аудит ЦЕЛЬ: Предупреждение отвлечения денежных средств в неэффективные проекты ЦЕЛЬ: Минимизация рисков проекта ЦЕЛЬ: Выявление слабых мест СВК и выработка рекомендаций по предотвращению наступления в будущем негативных фактов ВИДЫ АУДИТА

5 Жизненный цикл инвестиционного проекта Стратегия Анализ / оценка Подготовка Сопровождение Реализация Выход и аудит Этапы жизненного цикла инвестиционного проекта :

6 Реализация инвестиционного проекта Реализация Организация строительства СтроительствоОформление итогов реализации проекта Оценка реализации проекта Организация и проведение тендеров на выбор подрядчиков и поставщиков Обеспечение финансирования проекта Исполнение распорядительных документов Аудит проекта (финансовый, экономический, и пр.) Оформление земельно-правовых отношений Подготов ка помещений для размещения оборудования ( демонтаж старого оборудования, переоборудование помещения ) Определение итогов реализации проекта Оценка коммерческих предложений поставщиков, подрядчиков Инженерное обеспечение объекта Получение разрешительных документов органов надзора в отрасли связи Подготовка рекомендаций по дальнейшему использованию актива Формирование графика проведения СМР, поставки ТМЦ, финансирования Установка оборудованияРегистрация прав собственности, иных прав на объект Утверждение итогов реализации проекта и способа дальнейшего использования Авторский надзор, технический надзор, мониторинг проекта Монтажные работы Постановка построенные объектов на учет Обеспечение безопасности проведения СМР, страхование Приемо-сдаточные испытанияПодготовка статистической информации Переоформление договорных отношений, актуализация договорных отношений Оформление договорных отношенийФормирование пула покупателей актива, бизнеса АУДИТ

7 Бизнес-процесс реализации инвестиционного проекта Реализация Организация строительства Организация и проведение тендеров на выбор подрядчиков и поставщиков Выбор способа контрактации участников Оценка коммерческих предложений поставщиков, подрядчиков Формирование графика проведения СМР, поставки ТМЦ, финансирования Авторский надзор, технический надзор, мониторинг проекта Обеспечение безопасности проведения СМР, страхование Оформление договорных отношений Строительство Обеспечение финансирования проекта Подготовительный этап (снос и вынос инженерных коммуникаций) Инженерное обеспечение объекта Установка оборудования Монтажные работы Приемо-сдаточные испытания Оформление итогов реализации проекта Исполнение распорядительных документов Оформление земельно- правовых отношений Регистрация прав собственности, иных прав на объект Актуализация договоров аренды, купли-продажи, долевого участия и пр. Подготовка статистической информации Выдача итоговой документации участникам проекта, арендаторам, покупателям Оценка реализации проекта Аудит проекта (финансовый, экономический, и пр.) Определение итогов реализации проекта Подготовка рекомендаций по дальнейшему использованию актива Утверждение итогов реализации проекта и способа дальнейшего использования Переоформление договорных отношений, актуализация договорных отношений Формирование пула покупателей актива, бизнесаАУДИТ

8 Риски бизнес-процесса Бизнес-процессРиски, присущие бизнес-процессу Организация строительства 1.Необъективный выбор поставщика / подрядчика 2.Несоответствие цен рыночному уровню 3.Возникновение задержек/отказ в получении разрешений при отводе земель под строительство линейно-кабельных сооружений Строительство 4.Нарушение поставщиком / подрядчиком договорных обязательств 5.Нарушение сроков и объемов финансирования проекта 6.Превышение фактических сроков строительства и ввода в эксплуатацию новых сетей над запланированными 7.Превышение фактических затрат по проекту над плановыми 8.Некачественное выполнение работ 9.Неисправность поставленного оборудования Оформление итогов реализации проекта 10.Запрет на эксплуатацию новой сети со стороны регулирующих и надзорных органов 11.Отказ в государственной регистрации прав собственности Оценка реализации проекта 12.Ошибочная оценка фактической рентабельности реализованного проекта 13.Несвоевременное поступление входящих денежных потоков от реализации инвестиционного проекта

9 Риски бизнес-процессов Бизнес-процесс «Реализация инвестиционного проекта. Строительство» ШР - риск Р К - существующий контроль

10 Риски Интегральная оценка риска по данным СУР Бизнес-процессы и подпроцессы Рейтинг БП по влиянию на цели Средневзве- шенная оценка рисков в БП Нарушение поставщиком / подрядчиком договорных обязательств Нарушение сроков и объемов финансирования проекта Р4Р5 Строительство 1,1 Подготовка помещений для размещения оборудования (демонтаж старого оборудования, переоборудование помещения) 1,502,33 1,2 Инженерное обеспечение объекта 1,39 1,3 Обеспечение финансирования проекта 1,172,0 2 1,4 Установка оборудования 1,172,62 1,5 Монтажные работы 1,501,5 2 1,6 Приемо-сдаточные испытания 0,83 2,5 Взаимосвязь рисков с бизнес-процессом Выбор наиболее рискованных областей при формировании программы проверки

11 Рабочая программа пп Наименование процедурыНормативные документы, внутренние документы Результаты процедуры 1. Проверка исполнения договорных обязательств поставщиками 1.1. Анализ локальных документов, регламентирующих выполнение контрольных процедур. Установить перечень процедур и лиц, ответственных за их осуществление. Проверить персональное закрепление обязанностей по осуществлению контроля в должностных инструкциях или иных документах Общества По результатам процедур составляется Рабочий документ РД Оценка фактического исполнения в анализируемом периоде контрольной процедуры ответственным за ее осуществление По результатам процедур составляется Рабочий документ РД Проверка соблюдения условий договоров, в части соблюдения сроков поставок оборудования Договоры поставки оборудования, данные бухгалтерского учета по счетам учета расчетов с поставщиками и подрядчиками или казначейства по оплаченным договорам по инвестиционной деятельности в разрезе кодов инвестиционных проектов, товарно-транспортные накладные, акты сдачи-приемки. По результатам процедур составляется Рабочий документ РД Документальная проверка соответствия поставленного (оприходованного) оборудования условиям (Спецификации) договора, инвестиционному проекту, ПСД. ПСД, Договор поставки оборудования, Товарно-транспортные накладные, Акты сдачи- приемки оборудования, Спецификация к договору поставки. В ходе выполнения процедуры составить Рабочий документ РД-5 и установить причину несоответствий, получить письменное пояснение от ответственных лиц.

12 Методы оценки эффективности 1.NPV 2.IRR 3.Срок окупаемости Только научно обоснованные, адаптированные к нашим условиям критерии оценки бизнеса, приведут к поставленной цели. Любые личностные и другие факторы, противоречащие логике построения организации и ведения бизнеса, приведут к «отклонению» от маршрута. В ОАО «Связьинвест» используются: Не рекомендуется использовать показатели, базирующиеся на бухгалтерской отчетности Чаще используются: 1. ROI (Возврат на инвестиции), 2. Срок окупаемости, 3. IRR, 4. NPV

13 Спасибо за внимание! Алексей Евгеньевич Копьёв