Проект «Создание предприятия по производству солнечных модулей на базе технологии «тонких пленок» Oerlikon» Краткое описание проекта 12 мая 2009 г. ПОЛИКАРПОВ С.С. Управляющий директор по инвестиционной деятельности ГК «Роснанотех»

2 Участники Проекта ОписаниеРоль в Проекте Входит в группу «Oerlikon» Мировой лидер в разработке технологий и оборудования для производства тонкопленочных солнечных модулей. (Разработана, запатентована и сертифицирована уникальная технология производства модулей). Поставка технологической линии «под ключ» Передача/лицензирование прав на интеллектуальную собственность Усовершенствование технологии и техническая поддержка Заявитель по проекту Входит в группу «Ренова» Управляет рядом крупных химических предприятий – ОАО «Химпром» (Новочебоксарск), ЗАО «Нефтехимия» (Новокуйбышевск), ОАО «Саянскхимпласт» (г.Саянск), ВОАО «Химпром» (г.Волгоград). Государственная корпорация «Российская корпорация нанотехнологий» Организация бизнеса (создание операционной компании, запуск производства) Организация проведения НИОКР по улучшению свойств продукции (в т.ч., на территории России) Предоставление финансирования Крупный оператор европейского энергетического рынка Операции с традиционными и возобновляемыми источниками энергии Гарантированный сбыт продукции (offtake-контракты) Oerlikon Solar, Швейцария-Германия ГК «Ренова» Россия Примечание. Группа «Oerlikon» и компания «Avelar» контролируются Группой компаний «Ренова»

3 Цель Проекта Описание Проекта Краткое описание Проекта Создание производства по изготовлению солнечных модулей на базе технологии «тонких пленок» («thin-films») компании «Oerlikon Solar» (Швейцария) Продукция Проекта – солнечные модули с эффективностью более 9%. Основные рынки сбыта – южная Европа (Испания, Италия, Греция), Германия Новое предприятие будет располагаться на площадке ОАО «Химпром» (г. Новочебоксарск) Начало проекта – 2 квартал 2009 г., выход на проектную мощность - 1 квартал 2012 г. Установленная мощность производства – 120 МВт

4 Конкурентные преимущества Проекта ГК «Ренова» обладает технической и бизнес-экспертизой по организации крупного и наукоемкого бизнеса в России и за рубежом Oerlikon Solar является одним из мировых лидеров в солнечной энергетике, использование их наработок позволит выйти на передний край отрасли Низкая себестоимость Возможность отечественных разработок Логистические преимущества Сильная команда Проекта Возможность использования отечественного сырья (стекло, технические газы) Относительно низкая стоимость высококвалифицированной рабочей силы Планируется создание научно-технического центра, цель которого – совместные с разработки Oerlikon Solar и ФТИ им. Иоффе, направленные на улучшение существующей R&D дорожной карты компании Oerlikon. Кроме того, по специальному соглашению с Oerlikon Solar НТЦ будет являться полигоном для промышленного внедрения других перспективных разработок Oerlikon на правах first access. Расположение поставщиков сырья в непосредственной близости, что способствует ускорению производственного процесса и отсутствию зависимости от импортного сырья Off-take Контракт по сбыту продукции Сбыт продукции обеспечивается контрактом на гарантированные поставки модулей между СП и Avelar Energy на первые 13 кварталов деятельности Завода на 85% годового выпуска продукции (поставка начиная с IV квартала 2011 г.)

5 Анализ производственных затрат продукции Более низкие затраты производства по технологии «Oerlikon» обусловлены: 1)возможностью использовать более экономичное стекло; 2)возможностью наносить TCO-покрытие на собственном оборудовании и без использования «sputtering targets» (мишеней ионного распыления). 3)Возможностью использовать меньшее количество полупроводникового материала Себестоимость производства кремниевых «тонких пленок» существенно меньше, чем производства модулей по традиционной кремниевой технологии Долгосрочная дорожная карта снижения себестоимости Меры по снижению себестоимости Масштабирование производства - доведение выпуска до 150 МВт (инсталляция дополнительных PECVD-машин) Ускорение производства позволит увеличить операционную эффективность Сокращение материальных затрат на комплектующие и сырье Расширение спектра поставщиков и усиления конкуренции между ними, перехода на отечественное сырье и комплектующие, а также оптимизации потребления чистых газов и крепежных конструкций Снижение прочих затрат снижение потерь, повышение выхода годных. ($/Вт)

(30%) Эксплуатация и ТО Страховка Накладные расходы Инверторы Механическая часть Электрическая часть Земля Себестоимость модуля Маржа на модуль Цена модуляЦена BOS Цена системы Цена собственности (NPV) Итого цена для потребителя Динамика изменения цены на протяжении производственной цепочки для c-Si модуля Sharp (2009), эфф. 13% Оборудование Производител ь Оптовый рынок электроэнергии (PPA*) Модуль Производите ль BOS* Поставщики Солнечные электростанции Интегратор Солнечные электростанции Собственник (*) BOS (balance of system)– Баланс системы (часть солнечной системы, без модуля) PPA (power purchase agreement) – Соглашение о закупки электроэнергии ИНК – Инвестиционный налоговый кредит АК – Акционерный капитал ($/Вт)

(30%) Предположение Оборудование Производител ь Оптовый рынок электроэнергии (PPA*) Модуль Производите ль BOS* Поставщики Солнечные электростанции Интегратор Солнечные электростанции Собственник Себестоимость модуля Маржа на модуль Цена модуляЦена системы Цена собственности (NPV) Итого цена для потребителя Инверторы Механическая часть Электрическая часть Земля Эксплуатация и ТО Страховка Накладные расходы Цена BOS (*) BOS (balance of system)– Баланс системы (часть солнечной системы, без модуля) PPA (power purchase agreement) – Соглашение о закупки электроэнергии ИНК – Инвестиционный налоговый кредит АК – Акционерный капитал Динамика изменения цены на протяжении производственной цепочки для микроморфного модуля Oerlikon (2008), эфф. 9% Источник:Oerlikon, Ренова

8 План НИОКР Микроморфный модуль (mc-Si) 2009П2010П2011П2012П Мощность модуля / Вт (промышленная) Эффективность солнечного модуля (лабораторная),% 9,910,511,011,5 Эффективность солнечного модуля (промышленная),% 9,39,710,010,4 В рамках проекта планируется создание научно-технического центра (НТЦ), цель которого – совместные разработки в области повышению эффективности солнечных модулей. В рамках проекта будет подписано «Соглашение о совместной деятельности» с ФТИ им. Иоффе. Будут определены конкретные научно- исследовательские и опытно-конструкторские разработки под совместным управлением Oerlikon – ФТИ им. Иоффе, направленные на улучшение существующей R&D дорожной карты компании Oerlikon. Кроме того, по специальному соглашению с Oerlikon, созданный НТЦ будет являться полигоном для промышленного внедрения других перспективных разработок Oerlikon на правах «first access». Дорожная карта наращивания эффективности модулей с помощью НТЦ

9 Структура группы «Avelar» Avelar Energy Solutions Avelar Asset Энерготрейдинг Электрогенерация Управление энергетическими проектами Приобретение и управление активами по ВИЭ (возобновляемые источники электроэнергии) Проекты ветровых и солнечных электростанций. Управление инвестициями в проекты с традиционными источниками энергии: Электростанции Инфраструктура (электростанции и операции с газом) Газовые хранилища Инсталляция и дистрибуция модулей Nuova Thermosolar Srl DEA SrlSAEM Srl Helios Technology Srl Производство ФЭП и модулей (ПКК) Avelar Renewable Kerself Синергия для «солнечных проектов»: возможности «Avelar Energy Solutions» интегрировать проекты по строительству «солнечных электростанций» в проекты по эксплуатации и трейдинга электроэнергией

10 Общий объем ~100MW Процесс согласования «солнечных» проектов в Италии: ( малые/среднемасштабные солнечные фермы) Согласования на строительство Строител ьство Запрос на субсиди руемый тариф Льготы выдаются только по завершении строительных работ Одна из ключевых компетенций Avelar - отлаженные прочные отношения с государственными организациями в южных регионах Италии, согласующими строительство станций и выдачу тарифа Портфель проектов солнечных электростанций Avelar Renewables в Италии Sicily 80MВт Lecce 9MВт Foggia 1.0 МВт 0.5 МВт Brindisi 10MВт Bari 4.4MВт Стандартное согласование на строительные работы: - Наличие земельного участка - Проверка безопасности проекта - Проверка подсоединения с магистральной сетью Необходимы согласования только на местном уровне Отсутствует необходимость согласования на предмет экологического воздействия Запрос на тариф подается в GSE (государственный орган по вопросам возобновляемой энергетики) Льготы оформляются автоматически при условии: - Завершения строительных работ - Общая мощность по стране ниже верхней границы, установленной текущим регулированием

11 Avelar Solar Investment Итальянская компания, консолидирующая ряд PV проектов с лизинговым финансированием Renewables LS Pistillo - 1 MW - Nuova Thermosolar Srl Ecoware Srl Kerself SpA Avelar Solar Investment 2 (Банк - Unicredit) AT Giordano N - 1 MW - PG Masiello - 1 MW MW - … - 1 MW MW - … Проектный подход "под ключ" осуществляется в целях рационализации распределения рисков и выполнения требований проектного финансирования: Единый контрагент для SPV и проектного финансирования Четкое и квалифицированное определение Разрешительных и Строительных рисков непосредственно в EPC контракт Сильная корпоративная связь с подрядчиками EPC и O&M через долю в Kersel Avelar Solar Investment 3 (Банк MPS) MW - … - 1 MW MW - … Инсталляция: EPC контракты, авторизации и обслуживание Проекты На текущую дату, Avelar оформил около 60 Га земли под строительство солнечных электростанций (из расчета 2.5 Га на 1 МВт), еще около 187 Га находится в разных стадиях согласования и оформления. Схема реализации проектов по строительству солнечных электростанций

12 Тенденции* Фотоэле менты Слитки и пластины Солнечные модули Tokoyama Wacker Hemlock Mitsubishi Инсталляц ия (установщи ки) BP Solar Deutsche Solar Kyocera PV Crystalox REC Sharp Solarworld BP Solar Deutsche Cell Kyocera Mitsubishi Electric REC Q.Cells Sanyo Sharp SolarWorld Sun Power BP Solar Kyocera Mitsubishi Electric Isofoton Sanyo Sharp SolarWorld Atersa Sun Power SunTech QCells Conergy Centrosolar IBC Solar AG Conergy Phonix Solar Sunline Tenesol Крупные коммунальные предприятия Операторы энергетического рынка сфокусированные на секторе возобновляемой энергетики Стратегия Avelar - быстрое развитие и диверсифицированный портфель – основные стимулы обеспечения долгосрочной прибыльности в солнечном секторе Бизнес Avelar Операторы Кремний солнечного качества Основные игроки *Сегодня основная стоимость в солнечной энергетике сосредоточена в upstream (производство ПКК, фотоэлементов, модулей и панелей). Cо временем основная маржа переместится в downstream Бизнес-модели «солнечных» компаний

13 Слитки и пластины Поставк а пластин ФЭ Пы ПКК Модули Ренова (ОАО «НЧХП») ТХСПКК Astra LTd (ассоциирована с Ренова) Собственные проекты Давальческая переработка Модули «Тонкие Пленки » СП (Ренова – Роснано) Avelar - Helios Инстал ляция Ритейлинг модулей Солнечные электростанции Частные и коммерческие здания Внешние инсталляторы Внешние заказчики Эксплуатация Avelar Avelar - Kerself Бизнес-модель группы «Avelar» Поставк а ТХС* * ТХС – трихлорсилан, ПКК – поликристаллический кремний