Аттестация специалиста по связям с инвесторами Казначеева Анастасия Александровна Институт фондового рынка и управления

3 Деятельность Института фондового рынка и управления Институт фондового рынка и управления (ИФРУ) был учрежден в 1997 году ФКЦБ России для создания и научно- методического обеспечения системы аттестации профессиональных участников финансового рынка. В целом за прошедшие 17 лет нашим институтом накоплен обширный позитивный опыт в области обучения и аттестации специалистов данной области и IR- специалистов. Деятельность ИФРУ

4 Деятельность Института фондового рынка и управления ИФРУ неоднократно «с нуля» создавались системы аттестации для разных категорий специалистов: В 1998 году – для специалистов организаций, осуществляющих брокерскую, дилерскую деятельность и деятельность по доверительному управлению ценными бумагами. В 1999 году – для специалистов организаций, осуществляющих деятельность по ведению реестра владельцев именных ценных бумаг, депозитарную и клиринговую деятельность. В 2000 году – для специалистов управляющих компаний инвестиционными фондами. В 2010 году – для руководителей и контролеров негосударственных пенсионных фондов. В 2003 году ИФРУ был создан консорциум, членами которого стали профучастники рынка ценных бумаг. Силами членов консорциума и привлеченных экспертов была сформирована учебно-методическая база аттестации для финансовых консультантов. В 2007 году ИФРУ была разработана программа обучения в целях противодействия легализации доходов (ПОД/ФТ), которая стала основой для остальных аккредитованных организаций. Деятельность ИФРУ

5 В течение периода своего существования ИФРУ: - осуществляет разработку программ квалификационных экзаменов и передает их на утверждение в ЦБ России; - формирует базы экзаменационных вопросов (составление вопросов в соответствии с утвержденными ЦБ России программами квалификационных экзаменов; внесение изменений и дополнений в базы данных экзаменационных вопросов с последующей передачей ЦБ России разработанных материалов для согласования; проведение подготовительной работы для последующего раскрытия баз данных экзаменационных вопросов на сайте); - осуществляет разработку учебно-методических пособий для подготовки специалистов финансового рынка и IR-специалистов; - совершенствует программное обеспечение для проведения квалификационных экзаменов; - проводит научные исследования по вопросам функционирования финансового рынка; - организует круглые столы, общеобразовательные и просветительские мероприятия.

6 Задачи, на решение которых направлена система квалификационных требований Поддержка актуального уровня квалификации руководителей и ключевого персонала; Руководство текущей деятельностью организации лицами, имеющими опыт работы; Недопущение на ключевые должности неквалифицированных и дисквалифицированных лиц; Недопущение в отрасль лиц, чьи действия (бездействия) однажды уже привели к существенным нарушениям прав и законных интересов инвесторов, а также других участников финансового рынка; Расширение круга лиц, которые в соответствии со своими функциональными обязанностями должны соответствовать квалификационным требованиям.

7 Аттестация специалистов На сегодняшний день в России создана единая система аттестации специалистов финансового рынка. Первые квалификационные экзамены были проведены Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг в 1996 году, в последующем проводились ФСФР России, а с октября 2006 года прием экзаменов и выдача квалификационных аттестатов осуществляется аккредитованными организациями и специалистами финансового рынка.

8 Аттестация специалистов Аттестация специалистов осуществляется в форме: приема квалификационных экзаменов; выдачи квалификационных аттестатов.

9 Категории IR-специалистов IR-cпециалисты, которые должны соответствовать квалификационным требованиям: Директор по связям с инвесторами; Менеджер по связям с инвесторами; Начальник отдела по связям с инвесторами; Специалист по связям с инвесторами.

10 Квалификационные требования к IR-специалистам Директор по связям с инвесторами. Высшее профессиональное (экономическое или финансовое) образование или дополнительная подготовка в области связей с инвесторами и стаж работы на руководящих должностях не менее 5 лет, либо дополнительное образование к высшему профессиональному образованию по программе «Магистр делового администрирования». Менеджер по связям с инвесторами. Высшее профессиональное (экономическое или финансовое) образование и стаж работы по специальности не менее 2 лет и дополнительная подготовка в области связей с инвесторами». Начальник отдела по связям с инвесторами. Высшее профессиональное (экономическое или финансовое) образование или дополнительная подготовка в области связей с инвесторами, либо дополнительное образование по программе «Магистр делового администрирования» и стаж работы по специальности не менее 3 лет. Специалист по связям с инвесторами. Высшее профессиональное (экономическое или финансовое) образование и дополнительная подготовка в области связей с инвесторами без предъявления требований к стажу работы. Для всех категорий IR-специалистов – дополнительная подготовка в области связей с инвесторами

11 Реестр аттестованных IR-специалистов Учет IR-специалистов. Возможность устанавливать критерии исключения из реестра (дисциплинарная мера). Поэтому необходимо разработать основания для исключения из реестра. Предложение: возможность добавления к квалификационным требованиям обязательное обучение со сдачей экзамена и получения квалификационного аттестата, дающего право на внесение в реестр.

12 Распределение функции по аттестации IR-специалистов АРФИ: устанавливает регламент Ассоциации и иных процедур и документов по аттестации специалистов по связям с инвесторами; разрабатывает программы квалификационных экзаменов IR- специалистов; ведет реестр аттестованных лиц; определяет тип и форму квалификационного аттестата; устанавливает порядок аккредитации организаций, осуществляющих аттестацию IR-специалистов. ИФРУ: разрабатывает программы квалификационных экзаменов совместно с АРФИ; выполняет разработку экзаменационных вопросов и ведет их базу; проводит обучение IR-специалистов; проводит квалификационные экзамены; выдает квалификационные аттестаты.

13 Программа обучения Программа обучения включает следующие разделы: o Введение в дисциплину «Связи с инвесторами»; o Финансовые рынки: структура, основные инструменты; o Основы корпоративного управления в компании; o Основы нормативно-правового регулирования корпоративных отношений в публичных компаниях; o Основы оценки бизнеса и финансового менеджмента; o IR-кейс специалиста по связям с инвесторами: теория и практика; o Биржевой листинг; o Практические аспекты деятельности по связям с инвесторами; o Экзамен. Тест

14 Возможные формы обучения Очная форма обучения. Очно-заочная форма обучения – участие в курсе посредством видео-трансляции.

15 Обеспечение учебного курса методическими материалами Все обучающиеся в полной мере обеспечиваются необходимыми учебными материалами: o учебными пособиями; o методическими указаниями к практическим занятиям; o презентациями; o программным обеспечением для тестирования.

16 Процедура проведения экзаменов Квалификационные экзамены проводятся : в соответствии с программами, утвержденными АРФИ; в письменной (бумажной) форме; в виде проведения деловой игры по созданию IR-кейса; в виде теста.

17 Распространение системы аттестации в профессиональное сообщество IR-специалистов Необходимость введения Кодекса корпоративного управления, одобренный Правительством и ЦБ России в качестве рекомендации для ОАО, ценные бумаги которых обращаются на биржах. Возросшие требования в этом Кодексе через какое-то время приведут к повышению требований эмитентов к собственным IR-службам, а соответственно, и к уровню повышения квалификационных требований к персоналу. Ориентация IR-деятельности на западных инвесторов, таким образом необходимо изучить возможности гармонизации аттестационных требований АРФИ с одной из западных систем сертификации.

18 Требования, предъявляемые к IR-специалистам и аналитикам IR Знание английского языка 100% Высшее экономическое или финансовое образование 46% Коммуникативные способности 46% Знания финансовых рынков 8% Уверенный пользователь ПК54% Стрессоустойчивость 8% Опыт в корпоративных финансах 8% Финансовый анализ 31% Системное мышление 8% Опыт в IR31% Аналитическое мышление 23% Знание законодательства РЦБ8% Опыт подготовки эмиссионных документов 8% Опыт руководящей работы 8% Активность 8%