ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально 1 Привлечение иностранных и российских инвесторов и кредиторов в ГЧП для реконструкции коммунальных предприятий в регионах России Финансирование и инжиниринг для ЖКХ и энергосбережения

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально Чем мы можем быть полезны для КХ России Слишком ресурсо-затратно и неэффективно – как следствие: быстро растущие тарифы Часто: недостаточно надёжности, качества, экологической безопасности Привлечение инвестиций в реконструкцию КХ региона предпочтительно в рамках комплексных региональных программ, например по повышению энергоэффективности Развитие для экономики региона в целом: строительные заказы, производство оборудования и материалов для реконструкции Инженерно-технические инновации и «ноу-хау» Создание новых организационно-правовых структур/предприятий в которые захотят прийти инвесторы и кредиторы, в том числе ГЧП Проработанная долгосрочная регуляторная (тарифная) и юридическая сторона деятельности новых коммунальных предприятий Привлечение финансирования: стратегические и портфельные инвесторы, кредиторы, муниципальные и региональные гарантии Как сейчас? Как может быть? Что для этого нужно и в чем наша роль? 2

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Предпосылки привлечения иностранных или российских инвесторов в ГЧП КХ России Предпосылки для привлечения инвестора: 1. Перспективы получения достаточного возврата на вложенные инвестиции: Сбыт услуг Тарифы 2. Контролируемые риски: Изменение первоначальных условий Расторжение Сектор КХ: Водоканал Тепло- и электроснабжение Сбор Переработка Утилизация ТБО

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. 123 Необходимые элементы успешного проекта ГЧП Передовое технологическое решение Кардинальное повышение энергоэффективности По возможности: переход на возобновляемое топливо Прозрачные условия конкурса и ясные критерии отбора Проработка соблюдения баланса интересов концессионера и концедента в долгосрочном плане: механизмы гибкости Проработанный план осуществления инвестиций Эффективная бизнес структура для реализации проекта на постинвестиционной стадии Управление рисками

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально 5 Пример технической концепции реконструкции системы тепло- и электроснабжения города и строительства ТЭЦ Красная линия выходящая от ТЭЦ - кольцевая тепловая магистраль, с температурой воды о С. Желтая линия выходящая от ТЭЦ - кольцевая электрическая магистраль с уровнем напряжения 11/35 кВт ПРИМЕР 1 1

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально Что мы делаем для предприятий тепло- и электроснабжения средних по размеру городов (реальный проект с ТЭЦ) Подготовка и структурирование проекта по строительству или реконструкции тепловых и электрических предприятий ЖКХ: Технический, юридический и финансовый «дью дилидженс» действующего бизнеса Создание технологической и инжиниринговой концепции и бизнес-планов Разработка всей долгосрочной коммерческой структуры: поставка топлива, сбыт услуг, тарифные соглашения, гарантии муниципалитетов Заключение контрактов с поставщиками основного оборудования и генподрядчиком (EPCС) Организация финансирования: Инвестиционные и кредитные меморандумы «Роуд-шоу» среди инвесторов и кредиторов Заключение сделок и получение финансирования Сопровождение до полного завершения строительства и начала коммерческой эксплуатации и экспансия: Выдача технического задания на проектирование и генподряд + технический надзор Расширение бизнеса при подходе к завершению проекта В лесных регионах России ТЭЦ могут работать на лесной биомассе (щепе) и/или торфе 1

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Реконструкция теплоснабжения малых городов лесных областей (проект с биомассой и торфом) 17 автономных котельных общей подключенной нагрузкой 24,5 Гкал/ч, включая 13 маленьких котельных и 4 более мощных котельных 3 из этих 4 котельных географически расположены рядом, имеют сходную мощность и могут быть объединены Эти 3 котельные подают тепло в 13 км сетей, обслуживают 46% городских отапливаемых площадей и обеспечивают 40% производства тепла гектаров леса в максимальном радиусе 35 км, или в год : м3 собрано (сосна и береза) м3 отходов, которые можно использовать как биотопливо ПРИМЕР 2

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Возможная правовая схема ГЧП 2 Муниципальное образование – собственник активов Потребители услуг Компания-держатель контракта ГЧП Концессионное соглашение Долгосрочное тарифное соглашение Договоры на предоставление услуг Банк - кредитор Кредитная документация: -кредитный договор -договор залога -дог. поручительства -прочее

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально 9 Два варианта финансирования Проекта Состав финансирования Предоставление долгового финансирования Условия финансирования Наличие необходимого количества собственных средств Финансирование 60% -85% Проекта Финансирование 60% -85% Проекта Финансирование 100% Проекта * Финансирование 100% Проекта * А Б ВАРИАНТЫ Состав финансирования Привлечение стратегического или финансового инвестора 15-40% Предоставление долгового финансирования 60-85% Условия финансирования Отсутствие необходимого количества собственных средств 3

ФОНД «ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ ГОРОДА» 22 февраля 2010 г. Конфиденциально 10 Наши контакты: Штаб-квартираLEMBERG Unternehmensberatung GmbH Universitaetstrasse 6/2, 1090 Vienna, Austria Телефон+43 (699) О. Сябренко, Управляющий Партнёр Факс+43(1) Офис в МосквеЛемберг Груп Россия Телефон+7 (903) А. Зубков, Глава Офиса в России Тел./Факс+7 (495) Офис в КиевеЛемберг Груп Украина Телефон+38 (050) А. Зирянов, Глава Офиса в Украине