БАШКИРСКОЕ ОТКРЫТОЕ АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО ЭНЕРГЕТИКИ И ЭЛЕКТРИФИКАЦИИ «БАШКИРЭНЕРГО» Настоящий документ является внутренним документом ОАО «Башкирэнерго» - презентация

1 БАШКИРСКОЕ ОТКРЫТОЕ АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО ЭНЕРГЕТИКИ И ЭЛЕКТРИФИКАЦИИ «БАШКИРЭНЕРГО» Настоящий документ является внутренним документом ОАО «Башкирэнерго» и содержит конфиденциальную информацию, касающуюся бизнеса и текущего состояния ОАО «Башкирэнерго» и его дочерних и зависимых компаний. Вся информация, содержащаяся в настоящем документе, является собственностью ОАО «Башкирэнерго». Передача данного документа какому–либо стороннему лицу неправомочна. Любое дублирование данного документа частично или полностью без предварительного разрешения ОАО «Башкирэнерго» строго запрещается. Настоящий документ был использован для сопровождения устного доклада и не содержит полного изложения данной темы. Коммерческая тайна ОАО «БАШКИРЭНЕРГО», , г. Уфа, ул. Комсомольская, д.126 Конфиденциально Финансовые и операционные результаты ОАО «Башкирэнерго» за 6 месяцев 2011 года (МСФО) Макаров Андрей Юрьевич генеральный директор ОАО «Башкирэнерго» Презентация к конференц-звонку 06 сентября 2011 года

2 2 млн.руб. Ключевые финансовые показатели Факторы изменения выручки : -Снижение выручки в отчетности за 6 месяцев 2011 г. является результатом отражения всех операций ООО «ЭСКБ» в строке «Прибыль от прекращенной деятельности» отдельно от операций компаний Группы в связи с принятием решения о продаже компании. Факторы изменения операционных расходов: - затраты на топливо выросли всего на 12%, несмотря на индексацию на 15% цен на газ и роста выработки на 4%, во многом за счет сокращения удельных расходов условного топлива. - сокращение расходов на покупную электроэнергию на 70% объясняется выводом в отдельную строку финансового результата ООО «ЭСКБ». Структура выручки, % Показатель 6 месяцев месяцев 2010 Изм. Выручка % Операционные расходы (25 493)(28 168) -9% Топливо (13 783) (12 292)12% Покупка электроэнергии(1 992)(6 632)-70% Расходы на персонал (4 210)(3 920)7% Амортизация (1 735)(1 713)1% Операционная прибыль % Рентабельность EBIT, % 13%10% 3 п.п. OIBDA % Рентабельность OIBDA, %19%16%3 п.п. Финансовые расходы/доходы (28)(19)47% Расходы по налогу на прибыль (863)(771) 12% Прибыль от продолжающейся деятельности % Прибыль от прекращенной деятельности % Чистая прибыль % Рентабельность по чистой прибыли, %11%8% 3 п.п. Структура себестоимости, %

3 3 Ключевые финансовые показатели по ДЗК за 6 месяцев 2011 г. млн.руб. По компаниям ВыручкаOIBDAЧистая прибыль 6 месяцев 2011 г. 6 месяцев 2010 г. 6 месяцев 2011 г. 6 месяцев 2010 г. 6 месяцев 2011 г. 6 месяцев 2010 г. ОАО «Башкирэнерго» ООО «БГК» ООО «БашРЭС» ООО «БашРТС» (34)360 (129) 206 ООО «БСК» ООО «Баштеплосбыт» 053(3)11(3)9 Прочие (3)26 ВСЕГО корректировки (7 018)(33 009)312211(152)(305) Всего по МСФО Внутригрупповой оборот, который был между ООО «ЭСКБ» (сбыт), ООО «БашРЭС» (распределительные сети) и ОАО «Башкирэнерго» (генерация), становится «внешним». OIBDA корректируется на дополнительную амортизацию и пр. Чистая прибыль корректируется на внутригрупповые дивиденды, дополнительную амортизацию и резервы. * В целях соблюдения стандартов МСФО по причине принятого Советом директоров ОАО «Башкирэнерго» решения от 27 мая 2011 года о подготовке к продаже сбытовой Компании, все операции ООО «ЭСКБ» отражаются в отдельной в строке «Прибыль от прекращенной деятельности».

4 4 Операционные результаты «Генерации» за 6 месяцев 2011 года Выработка электроэнергии ОАО "Башкирэнерго" за 6 месяцев 2011 года составила млн. кВтч, увеличившись относительно прошлого года на 4,3%, КИУМ вырос до 62%. УРУТ на отпуск электроэнергии снизился на 2,5 г/кВтч до 316,7 г/кВтч, за счет программы энергосбережения и энергоэффективности Продажи электроэнергии на ОРЭМ за 6 месяцев составили млн. кВтч, из них млн. кВтч - покупная электроэнергия. Мощности на ОРЭМ было продано МВт в мес. Основной причиной сильных операционных результатов в сегменте Генерация является благоприятная ценовая конъюнктура, сложившаяся на ОРЭМ,. Структура отпуска тепла, тыс. Гкал Выработка электроэнергии гг., млн. кВтч Отпуск тепла теплогенерирующими мощностями ОАО "Башкирэнерго" за шесть месяцев составил тыс. Гкал, оставшись на уровне 2010 года. УРУТ на отпуск тепла снизился на 1 кг/Гкал до 142,8 кг/Гкал и передачи части нагрузок с котелен на ТЭЦ. Структура продаж электроэнергии и мощности на ОРЭМ

5 5 Операционные результаты «Электрических сетей» за 6 месяцев 2011 года Перераспределение фактических перетоков за счет режимных факторов сети привело к незначительному общему росту потерь как в магистральных так и в распределительных сетях. Эффект от пересмотра тарифов на передачу электроэнергии по магистральным и распределительным сетям Башкирэнерго за 6 месяцев 2011 года не отразился серьезным образом на финансовом результате Компании 1,43% Млн. кВтч

6 6 Структура активов и пассивов на 30 июня 2011 г. Изменение структуры долга связано с привлечением долгосрочного инвестиционного кредита для финансирования проекта ООО «ПГУ ТЭЦ- 5» и снижением объема привлекаемых краткосрочных заимствований для финансирования операционной деятельности. Отношение долг/oibda находится на комфортном уровне За 6 месяцев 2011 года активы Компании выросли на 9%. Основные средства увеличились на 7% в результате ввода нового оборудования и двоекратного роста незавершенного строительства. Обязательства выросли на 44% за счет роста кредитов и кредиторской задолженности. млн. руб.

7 7 Инвестиционные проекты генерации в ОАО «Башкирэнерго» Строительство ПГУ-60 на Уфимской ТЭЦ-2 Реконструкция блока надстройкой ГТУ SGT-800 Siemens 47 МВт над существующей паровой турбиной Р-12 ст. 3 с образованием ПГУ мощностью 53 МВт и 35 Гкал/ч. 29 августа 2011 года ПГУ-60 было официально введено в эксплуатацию и с 1 сентября 2011 г. начало поставлять электроэнергию и мощность на ОРЭМ. Предварительная стоимость проекта млн. руб. Установленная мощность440 МВт, 290 Гкал/ч Срок ввода2013г. Строительство ПГУ ТЭЦ-5 на базе 2-х парогазовых блоков (ПГУ-220 МВт) Стоимость проекта1 543 млн. руб. Установленная мощность53 МВт Объект введен2011г. 29 апреля 2011 года Совет директоров принял решение возобновить реализацию проекта по строительству ПГУ ТЭЦ-5. По иску ОАО «Силовые машины» заключено мировое соглашение, погашена задолженность за изготовленное газотурбинное, паросиловое, генераторное оборудование на сумму млн. руб.

8 8 Предупреждение Отдельная информация, содержащаяся в этой презентации, может содержать оценочные или предполагаемые показатели или другие опережающие заявления, относящиеся к будущим событиям или будущей хозяйственной и финансовой деятельности ОАО «Башкирэнерго» и/или ее дочерних и зависимых компаний. Мы хотим предупредить Вас, что некоторые заявления носят исключительно оценочный или прогнозный характер, и что действительные события или результаты могут существенно от них отличаться. Существуют объективные и не зависящие от нас факторы, под воздействием которых действительные результаты могут отличаться от указанных в прогнозах или относящихся к будущему; это касается, в частности, общего экономического положения, конъюнктуры, объема запасов, производства и реализации продукции и цен на нее, иных рисков, сопряженных с деятельностью в Российской Федерации, резких технологических или конъюнктурных перемен в нашем секторе бизнеса, а также прочих рисков, характерных непосредственно для ОАО «Башкирэнерго». Мы не принимаем на себя обязательств по обновлению изложенных сведений на предмет включения информации о событиях и обстоятельствах, имевших место после даты составления настоящего пресс-релиза, или на предмет отражения непрогнозированных событий.

9 9 Контакты Начальник Департамента по корпоративным коммуникациям Начальник отдела по работе с инвесторами Луиза Лесная Максим Кочетков Тел: + 7 (347) (985) Тел: + 7 (495) (963)