1 ноября 2011 г. Группа ММВБ. 2 Группа ММВБ: история создания биржи 1992–1995 гг. Учреждение ММВБ Внедрение электронной торгово-депозитарной системы ММВБ. - презентация

1 1 ноября 2011 г. Группа ММВБ

2 2 Группа ММВБ: история создания биржи 1992–1995 гг. Учреждение ММВБ Внедрение электронной торгово-депозитарной системы ММВБ ключевая площадка по торговле валютой и государственными ценными бумагами 1995–1998 гг. Интеграция ММВБ и региональных бирж в общенациональную биржевую систему на единой технологической платформе Организация торгов корпоративными ценными бумагами и срочными контрактами Учреждение Расчетной палаты ММВБ и НДЦ 1998–2008 гг. Формирование современной структуры Группы ММВБ: создание Фондовой биржи ММВБ, НТБ, НКЦ, региональных биржевых центров ММВБ крупнейшая площадка России, СНГ, Восточной и Центральной Европы, центр ликвидности на российские активы 2009–2010 гг. Формирование системы проведения аукционов в электронной форме по размещению государственных и муниципальных заказов ММВБ-ИТ оператор Электронной торговой площадки ММВБ «Госзакупки» Акционеры компаний Группы ММВБ: Центральный Банк Российской Федерации (ЦБ РФ), Ассоциация российских банков (АРБ), ВЭБ, Сберегательный банк РФ, ВТБ, Росбанк, ЮниКредит Банк, 8 других ведущих коммерческих банков России, ведущие профучастники рынка

3 3 Группа ММВБ: финансовый супермаркет Группа ММВБ предоставляет торгово-расчетные услуги на следующих сегментах финансового рынка: ۰ Валютный рынок с 1992 г. ۰ Рынок государственных облигаций с 1993 г. ۰ Рынок производных финансовых инструментов с 1996 г. ۰ Рынок акций с 1997 г. ۰ Рынок корпоративных и региональных облигаций с 1999 г. ۰ Товарный рынок с 2008 г. ۰ Рынок государственного и муниципального заказа с 2010 г. Группа ММВБ организует торги на основании лицензий: ۰ Центрального банка Российской Федерации (валютный рынок) ۰ Федеральной службы по финансовым рынкам (рынок ценных бумаг и рынок стандартных контрактов) ۰ Министерства по антимонопольной политике (рынок стандартных контрактов и товарный рынок)

4 ММВБ Национальный расчетный депозитарий Хранение и расчеты по ценным бумагам Проведение денежных расчётов Торговля: государственные облигации, доллар-рубль, евро-рубль, евро-доллар, валютные и процентные фьючерсы Клиринг на рынках: ГЦБ и срочном Технологическая поддержка проектов Группы ММВБ и разработка IT-продуктов Региональные филиалы и представительства Фондовая биржа ММВБ Национальная товарная биржа Торговля: акциями, корпоративными и региональными облигациями, паями ПИФов, фондовыми фьючерсами Листинг ценных бумаг Государственные интервенции на рынке зерна Торговля: зерновые фьючерсы Национальный клиринговый центр Клиринг на валютном и фондовом рынках ММВБ– IT Программно-технические решения Электронная торговая площадка для государственных закупок С. Петербург Екатеринбург Самара Н. НовгородНовосибирск Ростов-на-Дону Владивосток КраснодарКрасноярск Структура Группы ММВБ 4

5 5 Группа ММВБ: национальная финансовая инфраструктура Москва Новосибирск Ростов-на-Дону Екатеринбург Владивосток Самара Санкт-Петербург Н. Новгород

6 6 Группа ММВБ: структура объема сделок Среднедневной объем сделок на рынках Группы ММВБ, млн долл янв-окт 2011 Валютный рынок12 056, , ,9 Рынок государственных облигаций 4 102,43 403,85 946,5 Рынок акций3 358,53 998,16 309,6 Рынок корпоративных и региональных облигаций 1 877,44 499,36 114,2 Рынок производных инструментов 76,7200,3120,2 Товарный рынок (фьючерсы на зерно) 5,75,93,8 Итого21 478, , ,0

7 7 ММВБ: валютный рынок На бирже проводятся торги по доллару США, евро, бивалютной корзине, китайскому юаню, украинской гривне, казахскому тенге, белорусскому рублю Сделки на валютном рынке проводятся со сроками расчетов «сегодня» и «завтра» По итогам торгов на ММВБ Центральный Банк РФ устанавливает официальный курс доллара США Объем торгов в 2010 г. cоставил 2 616,3 млрд долл., что на 13% меньше объема торгов в 2009 г. Объем торгов в январе–октябре 2011 г. составил 2 336,6 млрд долл., что на 9% больше объема торгов в январе– октябре 2010 г.

8 8 ММВБ: рынок государственных облигаций На ММВБ осуществляется первичное размещение и вторичное обращение государственных облигаций и облигаций Банка России Объем торгов в 2010 г. составил 844,1 млрд долл., что на 17% меньше объема торгов в 2009 г. Ценовой индекс государственных облигаций в 2010 г. вырос на 2,5% до 130,67 Объем торгов в январе–октябре 2011 г. составил 1 219,0 млрд долл., что на 87% больше объема торгов в январе–октябре 2010 г. Ценовой индекс государственных облигаций в январе–октябре 2011 г. снизился на 0,9% до 129,52

9 9 ММВБ: номинальная стоимость государственных облигаций За 2004–2011 гг. номинальная стоимость государственных облигаций выросла в 9 раз до 2,81 трлн руб. Доля ОФЗ-АД в номинальной стоимости государственных облигаций 33,3%, ОФЗ-ПД 66,7% Рыночная стоимость государственных облигаций на 31 октября 2011 г. составила 2,79 трлн руб. (93,4 млрд долл.) Оборачиваемость рынка государственных облигаций в январе–октябре 2011 г. составила 118,2%

10 10 ФБ ММВБ: фондовый рынок ФБ ММВБ ведущая фондовая биржа России В 2010 г. доля ФБ ММВБ в обороте российского фондового рынка составила 95% Объем торгов в 2010 г. составил 2 108,4 млрд долл., что на 62% больше объема торгов в 2009 г. Объем торгов в январе–октябре 2011 г. составил 2 548,9 млрд долл., что на 51% больше объема торгов в январе–октябре 2010 г. Объемы торгов основных биржевых площадок России в 2008–2011 гг., млрд долл янв-окт 2011 ФБ ММВБ1 985,61 304,22 108,42 548,9 Группа РТС13,054,2118,5109,5

11 11 ФБ ММВБ: фондовый рынок Эмитенты на ФБ ММВБ 2009*2010*2011* 31 октября 2011 Общее число эмитентов Эмитенты акций Эмитенты облигаций * на начало года

12 12 ФБ ММВБ: рынок акций На ФБ ММВБ торгуется 307 акций 254 эмитентов В листинг ФБ ММВБ внесены 90 акций 95 эмитентов, включая такие компании как ЛУКОЙЛ, Ростелеком, Сбербанк, ВТБ Объем торгов акциями в 2010 г. составил 991,5 млрд долл., что на 19% больше объема торгов в 2009 г. Объем торгов акциями в январе–октябре 2011 г. составил 1 293,5 млрд долл., что на 61% больше объема торгов в январе– октябре 2010 г. Индекс ММВБ на 31 октября 2011 г ,60 (изменение с начала года: +9,7%)

13 13 ФБ ММВБ: капитализация рынка акций За 2004–2011 гг. капитализация рынка акций выросла в 6,5 раза Капитализация рынка акций за январь– октябрь 2011 г. снизилась на 9% до 864,7 млрд долл. Крупнейшие компании по капитализации: ۰ Газпром 143,6 млрд долл. ۰ Роснефть 77,9 млрд долл. ۰ Сбербанк 50,0 млрд долл. Оборачиваемость рынка акций в январе– октябре 2011 г. составила 63,7%, что на 9,2 п.п. больше показателя января– октября 2010 г.

14 14 ФБ ММВБ: динамика Индекса ММВБ

15 15 На ФБ ММВБ торгуется 739 облигаций 342 эмитентов. Совокупный номинальный объем обращающихся облигаций 122,2 млрд долл. (на 31 октября 2011 г.) В листинг ФБ ММВБ внесено 458 облигаций 216 эмитентов Объем торгов в 2010 г. составил 1 115,8 млрд долл., что в 2,4 раза больше объема торгов в 2009 г. Объем торгов в январе–октябре 2011 г. составил 1 253,4 млрд долл., что на 41% больше объема торгов в январе–октябре 2010 г. В июне 2009 г. зафиксирован рекордный объем размещений корпоративных облигаций 201,8 млрд руб. ФБ ММВБ: рынок корпоративных и региональных облигаций

16 16 ФБ ММВБ: номинальная стоимость корпоративных облигаций За 2004–2011 гг. номинальная стоимость корпоративных облигаций выросла в 22 раза до 105,7 млрд долл. Рыночная стоимость корпоративных облигаций на 31 октября 2011 г. составила 58,8 млрд долл. Крупнейшие эмитенты по номинальному объему выпусков облигаций: ۰ РЖД 6,5 млрд долл. ۰ Транснефть 4,5 млрд долл. ۰ Россельхозбанк 3,5 млрд долл.

17 17 ФБ ММВБ: номинальная стоимость региональных облигаций За 2004–2011 гг. номинальная стоимость региональных облигаций выросла в 9,2 раза до 21,9 млрд долл. Рыночная стоимость региональных облигаций на 31 октября 2011 г. составила 11,4 млрд долл. Крупнейшие эмитенты по номинальному объему выпусков облигаций: ۰ Москва 14,4 млрд долл. ۰ Московская обл. 1,4 млрд долл. ۰ Самарская обл. 0,8 млрд долл.

18 18 ММВБ: рынок производных инструментов На срочном рынке Группы ММВБ обращаются валютные фьючерсы, фьючерсы на корзины ОФЗ, фьючерсы на краткосрочные процентные ставки, фьючерсы на Индекс ММВБ, фьючерсы на акции Газпрома, Сбербанка, Норильского никеля и ЛУКОЙЛа С октября 2010 г. по октябрь 2011 г. объем торгов составил 42,2 млрд долл. Объем открытых позиций на конец сентября 2011 г. 681,5 млн долл. Максимальный дневной оборот 2,1 млрд долл.

19 19 Группа ММВБ: основные принципы расчетов Депонирование средств Многосторонний клиринг с неттингом Расчеты по валюте по ценным бумагам по рублям Регистрация сделок Рынок ГКО–ОФЗФондовый рынокВалютный рынокСрочный рынок НКЦ через счета в J.P.Morgan Chase Bank; VTB BANK (Deutschland) AG и др. ММВБ (нецентрализованный) ММВБ НРД (еврооблигации) по валюте по ценным бумагам по рублям J.P.Morgan Chase Bank; VTB BANK (Deutschland) AG и др. НРД (еврооблигации) ФБ ММВБММВБ ФБ ММВБ (фондовые активы) ММВБ (централизованный) НКЦ (централизованный) НРД НКЦ через счета в НРД ММВБ (централизо- ванный) НРД

20 20 ФБ ММВБ: основные требования листинга Основные требованияА1А2БВИ Доля обыкновенных акций во владении одного лица и его аффилированных лиц 1 года (бирж.обл. >3 лет) >3 лет ( корп.обл. >6 мес.) Безубыточность баланса эмитента (из последних 3 лет) 2 года Акции 2 года Мин. ежемесячный объем сделок для включения в котировальный список, руб. (за посл. 3 мес.)* Акции 25 млн. Обл. 10 млн. Акции 2,5 млн. Обл. 1 млн. Акции 1,5 млн. Обл. 500 тыс. Мин. среднемесячный объем сделок для поддержания в котировальном списке, руб. (за посл. 6 мес.) Акции 50 млн. Обл. 25 млн. Акции 5 млн. Обл. 2,5 млн. Акции 3 млн. Обл. 1 млн. Акции 1 млн.** Соблюдение эмитентом Кодекса корпоративного поведения Акции Формализованные требования по соблюдению Кодекса при наличии подтверждающих документов Облигации Формализованные требования по соблюдению Кодекса при наличии подтверждающих документов Финансовая отчетностьМСФО / US GAAP Наличие у эмитента и/или выпуска облигаций кредитного рейтинга Обязательное условие * не распространяется на биржевые облигации **последние 2 мес.

21 21 ФБ ММВБ: лидер среди бирж СНГ и ЦВЕ На 1 ноября 2011 г. капитализация российского фондового рынка составила 864,7 млрд долл. или 56% ВВП России за 2010 г. Объем торгов на российском фондовом рынке составляет свыше 63% фондового рынка стран СНГ и Центральной и Восточной Европы ФБ ММВБ входит в число 20-ти ведущих фондовых бирж мира Объем торгов акциями и число эмитентов в январе–октябре 2011 г. Биржамлрд долл.число эмитентов 1 NASDAQ OMX24 816, NYSE Euronext (US)16 671, Tokyo SE Group3 812, Shanghai SE3 249, London SE Group3 075, Shenzhen SE2 440, NYSE Euronext (Europe)2 061, Korea Exchange1 744, Deutsche Börse1 655, BME Spanish Exchanges1 337, TMX Group1 322, Hong Kong Exchanges1 274, Australian SE1 213, BM&FBOVESPA801, SIX Swiss Exchange790, Taiwan SE Corp.786, NASDAQ OMX Nordic Exchange786, National Stock Exchange India514, MICEX461, Johannesburg SE394, Istanbul SE363, Singapore Exchange253, Saudi Stock Market - Tadawul238, Oslo Børs228, The Stock Exchange of Thailand203, Источник: World Federation of Exchanges

22 22 Группа ММВБ: передовые информационные технологии Ядром глобальной торговой сети ММВБ служат два вычислительных центра: основной и резервный Системная платформа: Hewlett-Packard UNIX-серверы (около 100) К торговой системе подключено около клиентов За торговый день в Торговом комплексе ММВБ регистрируется (на настоящий момент): ۰ до заявок ۰ до сделок Торговая сеть ММВБ обеспечивается 6 сетевыми провайдерами. К торговой сети подключено более 1500 рабочих мест и свыше 300 электронных брокерских систем (через универсальные шлюзы, распространяемые ММВБ)

23 23 Группа ММВБ: технологическая инфраструктура Региональные центры доступа Системы распространения рыночной информации информационных агентств Электронные брокерские системы, подключенные к региональным центрам Участники торгов, подключенные к региональным центрам Участники торгов, подключенные через торговую сеть Клиенты электронных брокеров, подключенные к региональным центрам Электронные брокерские системы Клиенты электронных брокеров Участники торгов, подключенные через систему Интернет доступа ММВБ Клиенты электронных брокеров, подключенные через Интернет Клиенты, получающие рыночную информацию через Интернет Система доступа в Интернет Интернет- сервер Основной компьютерный центр Резервный компьютерный центр Глобальная телекоммуникационная инфраструктура («Торговая сеть Группы ММВБ») ММВБ Интернет Интернет Телеком провайдеры Ключевая телекоммуникационная инфраструктура Торговые места

24 24 Контакты Адрес: ۰ , Москва, Б. Кисловский пер., 13 Телефон: ۰ (495) Факс: ۰ (495) ۰ Интернет-сервер: ۰ Подготовлено Информационно-аналитическим управлением ММВБ