Стерник Г.М. профессор кафедры «Управление проектами и программами» РЭУ им. Г.В. Плеханова, председатель комиссии по аттестации аналитиков рынка недвижимости РГР О необходимых компетенциях специалистов ИЖК (доклад на круглом столе АИЖК и Финансового университета при правительстве РФ «Профессиональные компетенции специалистов рынка ипотечного жилищного кредитования» ) - Москва -

Наряду с узкоспециализированными компетенциями, в стандартах профессиональных компетенций специалистов ИЖК обязательно должны быть кросс-функциональные (или «надстроечные») компетенции. В докладе речь пойдет о таких компетенциях, как: - знание факторов и закономерностей ипотечного рынка, - владение инструментарием анализа рынка, - умение прогнозировать его развитие. На наш взгляд, такие компетенции необходимы широкому кругу специалистов рынка ИЖК, в первую очередь менеджерам (руководителям) различного ранга.

Взаимодействие рынка ИЖК с другими элементами макросистемы Рынок ипотечных сделок с жильем (РИСЖ): ипотечные брокеры Домохозяйства: потребители ипотечных услуг - покупатели недвижимости Рынок ипотечного кредитования (РИЖК): кредитные организации, страховые компании Рынок жилой недвижимости (РЖН): агентства недвижимости, девелоперские компании Органы госрегулирования и господдержки Источник: Стерник Г.М., Стерник С.Г. Анализ рынка недвижимости для профессионалов. - М.: Изд. «Экономика», – 606 с.

Органы госрегулирования и господдержки: - рост доходов населения; - инфляция; - денежно-кредитная политика (денежная база, фондирование банков). Домохозяйства: - расслоение доходов населения; - предъявленный спрос на жилье; - предъявленный спрос на кредиты; - предложение жилья на рынок Кредитные организации: - кредитные ставки; - первоначальный взнос; - срок кредитования; - жесткость андеррайтинга. Рынок недвижимости: - объем предложения; - объем спроса; - уровень цен; - динамика цен. Субъекты рынка и факторы, влияющие на рынок ИСЖ

Рынок ИЖК: менеджеры; специалисты по андеррайтингу; специалисты управлению залогами; аналитики РИЖК; и др. Рынок недвижимости: менеджеры; брокеры по недвижимости; оценщики недвижимости; аналитики РН; и др. Рынок ИСЖ: менеджеры; ипотечные брокеры; и др. Органы госрегулирования: менеджеры; разработчики нормативных актов; и др. Специалисты, участвующие в работе РИЖК

Некоторые закономерности рынка ИЖК После старта и взлета к середине 2005 года в 10 раз рост количества ипотечных сделок в Москве остановился. Прогнозирование показало, что рынку предстоит стабильность. Но с 3 кв г. снова начался рост ипотеки. Источник: Стерник Г.М., Коробкова М.В. Методические основы совершенствования управления операциями риэлторской компании на рынке ипотечных сделок с недвижимостью // Российский экономический интернет-журнал, rej.ru/Speakers.htm#let_s_rus, февраль 2006.

Сопоставление динамики параметров условий кредитования и объема ипотечных сделок показало, что причины замедления темпов роста ипотеки не могут быть объяснены динамикой этих условий, которые последовательно улучшались. Источник: Стерник Г.М., Коробкова М.В. Влияние галопирующего рынка жилья на динамику рынка ипотечных сделок (на примере Компании «МИЭЛЬ-Недвижимость). – «Новые проекты», 1(5), Москва, 2007, стр

Сопоставление параметров рынка ИСЖ и рынка жилой недвижимости (РЖН) показало, что при стабилизации цен на жилье темпы роста количества ипотечных сделок растут, а при повышении темпов роста цен – снижаются. Динамика объема ипотечных сделок подвержена цикличности и находится в противофазе с динамикой цен на жилье с лагом 3 месяца («ипотечные качели»). Источник: Стерник Г.М., Коробкова М.В. Влияние галопирующего рынка жилья на динамику рынка ипотечных сделок. – «Новые проекты», 1(5), Москва, 2007, стр

Пример типичного некорректного анализа ситуации на рынке ИЖК «Средневзвешенная ставка по ипотеке в феврале выросла на 1 процентный пункт. Из-за роста ставок снижаются темпы выдачи кредитов. За год с февраля 2012 года прирост объема выдачи ипотечных кредитов в стоимостном выражении составил 28,3%, в то время как годом ранее – 88,5%.» «КоммерсантЪ», Отдел финансов,

Модель оценки доступности жилья с учетом ипотечной поддержки Нами предложена усовершенствованная математическая модель для расчета коэффициента доступности жилья, которая позволяет рассчитать срок, необходимый семье для накопления из текущих доходов с учетом получения ипотечного кредита суммы, достаточной для приобретения квартиры, при условии, что эти текущие доходы достаточны для обеспечения текущих расходов и обслуживания кредита. / Правовые и организационно-экономические основы формирования рынка доступного жилья в Москве / Под науч. ред. проф. Стерника Г.М.; Учебно-практическое пособие - М: Изд-во Рос. экон. акад., – 85 с. / Модель имеет вид

- размер ежемесячного платежа по ссуде; – общая площадь квартиры, кв. м; α пв – доля первоначального взноса в стоимости квартиры; – средняя цена 1 кв. м квартиры; – доля стоимости квартиры, субсидируемая государством; – величина текущих годовых расходов семьи; - стоимость имеющейся квартиры, зачитываемая при выдаче кредита; - дополнительные затраты заемщика при получении кредита; – срок кредитования в годах; – годовая процентная ставка кредита; – количество пунктов процентной ставки, субсидируемое государством; – совокупный годовой доход семьи; - размер ипотечного кредита; - число начислений/ выплат в год (m=12).

Дифференциация населения по группам доходности и по предпочтениям относительно класса жилья (с учетом размеров квартир и цен в различных классах) существенно меняет картину доступности жилья, в том числе при ипотечной поддержке. Источник: Стерник Г.М., Краснопольская А.Н. Определение коэффициента доступности жилья с учетом ипотечной поддержки. – Журнал «Имущественные отношения в РФ», 3 (10), 2007, стр

Методика прогнозирования локального рынка жилья и ипотеки Источник: Стерник Г.М. Методика среднесрочного прогнозирования развития рынка жилья города (региона). – «Имущественные отношения в Российской Федерации», 9 (132), 2012, стр

Методика проведения экспертизы стоимости залога в отчете об оценке На основании результатов мониторинга рынка и построения дискретной пространственно-параметрической модели (ДППМ) определяются границы доверительных интервалов стоимости залога: - при доверительной вероятности 0,68 - (-0,8 … +1,2) СКО; - при доверительной вероятности 0,95 - (-1,5 … +2,5) СКО; - при доверительной вероятности 0,98 - (-2,0 … +4,0) СКО. Если величина стоимости квартиры, приведенная в отчете, попадает в первый интервал, то она считается достоверной. Если во второй, то она считается приемлемой. Однако, в Отчете должны содержаться описания характеристик оцениваемого объекта, существенно повлиявших на его стоимость в ту или другую сторону. Если в третий интервал, то она признается сомнительной. От оценщика требуется доработка Отчета с дополнительными обоснованиями ее величины либо с получением новой оценки. Если она выходит за пределы третьего интервала, то признается недостоверной, за исключением случаев, когда в отчете приведено описание «нематериальных» факторов, резко повысивших или понизивших ее стоимость. Источник: Стерник Г.М. Поверка оценки или мониторинг ипотечных залогов. – Журнал «Регистр оценщиков» 9, 2012, стр

Таким образом, в стандарты профессиональных компетенций специалистов ИЖК и их обучения предлагается включить следующие кросс-функциональные компетенции: - знание факторов и закономерностей ипотечного рынка, -владение инструментарием анализа рынка, -умение прогнозировать его развитие. На наш взгляд, такие компетенции необходимы широкому кругу специалистов рынка ИЖК, в первую очередь менеджерам (руководителям) различного ранга и аналитикам рынка жилья и ипотеки.

Спасибо за внимание! Вопросы? Стерник Г.М. ООО «Sterniks Consulting» тел. моб. +7(495)