П ОРЯДОК ОБЕСПЕЧЕНИЯ ПРАВ ДЕПОНЕНТОВ НА НАЛОГОВЫЕ ЛЬГОТЫ. «С ПЕЦДЕПОЗИТАРНЫЕ » ВОПРОСЫ ДЕПОЗИТАРНОГО УЧЕТА.

Клиенты специализированного депозитария, не являющиеся плательщиками налога на прибыль ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ П. 1 ст. 246 НК РФ Налогоплательщиками налога на прибыль организаций признаются: российские организации; иностранные организации, осуществляющие свою деятельность в Российской Федерации через постоянные представительства и (или) получающие доходы от источников в Российской Федерации. П.2. ст.11 НК РФ Организации - юридические лица, образованные в соответствии с законодательством Российской Федерации (далее - российские организации)… НЕГОСУДАРСТВЕННЫЕ ПЕНСИОННЫЕ ФОНДЫ В ЧАСТИ ПЕНСИОННЫХ НАКОПЛЕНИЙ П. 31 п. 1 ст. 251 НК РФ При определении налоговой базы не учитываются доходы в виде сумм дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, формируемых в соответствии с законодательством Российской Федерации, полученных организациями, выступающими в качестве страховщиков по обязательному пенсионному страхованию. Ответ Минфина на запрос. Документами, освобождающими от уплаты налога на прибыль организаций в соответствие с п. 31 п. 1 ст. 251 НК РФ при выплате эмитентом дивидендов по акциям, составляющим имущество негосударственного пенсионного фонда, находящегося в доверительном управлении управляющей компании могут быть признаны любые документы, подтверждающие наличие этих акций в составе такого фонда».

НРД С ПЕЦДЕПОЗИТАРИЙ К ЛИЕНТ Р ЕГИСТРАТОР Э МИТЕНТ Информирование и порядок предоставления документов для применения налоговых льгот

Документы, необходимые для подтверждения налоговых льгот Текущие требования эмитентов к документам. Копия лицензии управляющей компании Выписка по счету депо на дату фиксации реестра. Копия Правил доверительного управления, в случае внесения изменений в Правила доверительного управления, копии изменений и дополнений в Правила доверительного управления ПИФ Справка о стоимости активов паевого инвестиционного фонда по состоянию на дату фиксации реестра Перечень имущества паевого инвестиционного фонда по состоянию на дату фиксации реестра Отчет о владельцах инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда по состоянию на дату фиксации реестра Копии договоров доверительного управления, изменений и дополнений к ним НПФ Документы, подтверждающие приобретение ценных бумаг доверительным управляющим, оформленные в установленном порядке Документы по учету имущества, переданного в доверительное управление Заявление от управляющей компании В СРЕДНЕМ ПАКЕТ ДОКУМЕНТОВ ДЛЯ ПРЕДОСТАВЛЕНИЯ НАЛОГОВОЙ ЛЬГОТЫ ПО ОДНОЙ БУМАГЕ ОДНОГО ЭМИТЕНТА СОСТАВЛЯЕТ ОКОЛО 60 ЛИСТОВ. К ОПИИ, ЗАВЕРЕННЫЕ ( НОТАРИАЛЬНО ЛИБО ПОДПИСЬЮ И ПЕЧАТЬЮ УК В ЗАВИСИМОСТИ ОТ ЭМИТЕНТА ) В ТЕКУЩЕМ ГОДУ Выделены документы, предоставляемые по требованию отдельных эмитентов

Общий объем документов ПИФ, 60 УК, 60 УК, осуществляющих деятельность по доверительному управлению пенсионных накоплений. Каждая УК имеет более чем один договор ДУ - в среднем около депонентов-льготников листов 200 Более 200 пачек бумаги. НРД С ПЕЦДЕПОЗИТАРИЙ К ЛИЕНТ Р ЕГИСТРАТОР Э МИТЕНТ

Отказ депонентов от получения льгот, т.к. затраты на комплект документов могут быть больше, чем сама льгота. УК должны финансировать изготовление необходимых документов за свой счет, т.к. указанные расходы однозначно нельзя классифицировать как допустимые при доверительном управлении активами ПИФ и НПФ. Разбирательства с эмитентами, в т.ч. судебные, вследствие удержания налога, несмотря на представленные пакеты документов Документы не дошли до эмитента во время Документы не дошли до эмитента в полном объеме, в т.ч. по причине ошибки кого-то из цепочки, участвующей в предоставлении документов Различное понимание эмитентом и депонентом перечня необходимых документов Существенные затраты инфраструктуры на обеспечение налоговых льгот депонентов Существенные затраты эмитентов на обработку документов и их хранение Результаты действующей схемы

ЦИТАТЫ ИЗ ПИСЕМ МИНФИНА «Документами, освобождающими от уплаты налога на прибыль организаций в соответствие с п.31 п. 1 ст. 251 НК РФ при выплате эмитентом дивидендов по акциям, составляющим имущество негосударственного пенсионного фонда, находящегося в доверительном управлении управляющей компании могут быть признаны любые документы, подтверждающие наличие этих акций в составе такого фонда. В частности выписка со счета депо, договор доверительного управления, заключенный между НПФ и УК, договор об оказании услуг специализированного депозитария. Одновременно сообщаем, что порядок документального подтверждения факта учета ценных бумаг не регулируется законодательство о налогах и сборах». «По мнению Департамента, налог на прибыль при выплате указанных дивидендов может не удерживаться на основании заверенной в установленном порядке копии договора доверительного управления средствами пенсионных накоплений между доверительным управляющим и страховщиком по обязательному пенсионному страхованию; оформленных в установленном порядке документов, подтверждающих приобретение ценных бумаг доверительным управляющим; документов, представленных доверительным управляющим, осуществляющим учет имущества, переданного в доверительное управление (выписка из учета в части имущества, полученного в доверительное управление). При этом отмечаем, что порядок документального подтверждения факта учета имущества в составе переданного в доверительное управление имущества не регулируется законодательством о налогах и сборах. Одновременно сообщаем, что настоящее письмо Департамента не содержит правовых норм или общих правил, конкретизирующих нормативные предписания, и не является нормативным правовым актом. Направляемое мнение Департамента имеет информационно-разъяснительный характер по вопросам применения законодательства Российской Федерации о налогах и сборах и не препятствует руководствоваться нормами законодательства о налогах и сборах в понимании, отличающемся от трактовки, изложенной в настоящем письме.» «Документами, подтверждающими освобождение от уплаты налога на прибыль организаций при выплате эмитентом дивидендов по акциям, составляющим имущество паевого инвестиционного фонда, находящегося в доверительном управлении управляющей компании, могут быть признаны любые документы, подтверждающие наличие этих акций в составе паевого инвестиционного фонда. По мнению Департамента, такими документами могут быть документы, подтверждающие приобретение ценных бумаг доверительным управляющим, оформленные с учетом требований п. 4 ст. 11 Федерального закона от N 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах», а также документы, выданные специализированным депозитарием, осуществляющим учет и хранение имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, подтверждающие учет акций в составе имущества такого фонда. При этом отмечаем, что порядок документального подтверждения факта учета ценных бумаг в составе имущества паевого инвестиционного фонда не регулируется законодательством о налогах и сборах.» Нормативные требования к документам, являющимся основанием для предоставления налоговых льгот

Для инфраструктуры Для инфраструктуры – факт наличия ценных бумаг в составе активов ПИФ и НПФ однозначно подтверждается выпиской со счета депо. Для эмитентов Для эмитентов – выписка по счету депо, с указанием, что владелец счета УК ДУ ПИФ или УК ДУ средствами пенсионных накоплений для финансирования накопительной части трудовой пенсии не является достаточным основанием для предоставления налоговой льготы. Для налоговой Для налоговой – достаточность выписки по счету депо при проведении пристрастных проверок может потребовать отдельного обоснования и доказывания со стороны эмитента, в т.ч. в судебном порядке. ВОЗМОЖНЫЕ ДЕЙСТВИЯ Включение в списки депонентов (предоставляемых номинальным держателем регистратору) признака, который будет однозначно для всех определять принадлежность депонента к льготной категории. Совместная работа по изменению «менталитета» эмитентов. Дополнительно: Официальная публичная позиция регулирующего органа: указание в раскрытии списка признака отнесения депонента к определенной категории, однозначно подтверждает, что ценные бумаги входят в состав активов ПИФ и НПФ. Официальная публичная позиция Минфина: указание в списке владельцев ценных бумаг признака, позволяющего определить принадлежность депонента к льготной категории, является достаточным основанием для предоставления налоговых льгот. Итог и возможные действия

Спасибо за внимание! , Москва, ул. Шаболовка, д.31, корп. Б Телефон: +7 (495) , Екатерина ПЕЧЕНКИНА Первый заместитель генерального директора ОАО «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»